After our review of the Dutch price breaker DEGIRO met with a great response from you with over 200 comments, we are following up with another exciting and super cheap online broker. In this report on our Interactive Brokers Switzerland experience, we show you where this powerful and award-winning US provider scores over the competition and what you should pay particular attention to.
Short & sweet
- The numerous award-winning US company Interactive Brokers (often referred to as IBKR, its stock exchange abbreviation) was founded in 1977.
- IBKR develops powerful trading tools and offers them to other brokers and end customers.
- The contractual partner for CH customers is Interactive Brokers UK, the place of jurisdiction is London.
- Separate safekeeping of client funds and generous deposit protection stand for high security standards.
- IBKR scores particularly well with its low costs: no custody fees and no stamp duty , as well as aattractive transaction feese.g. fixed CHF 5 for ETF trading worth CHF 10,000 on European exchanges (incl. CH); for smaller trading values, the tiered fee model is often even cheaper: from CHF 1.50 on CH exchanges and from $0.35 on US exchanges!
- You can hold several foreign currency accounts with IBKR. In addition, the currency exchange fees extremely lowBasic fee of 2$, max. 0.002%.
- A wide range of portfolio evaluations are possible at the touch of a button (e.g. by degree of diversification).
- For numerous shares and ETFs fractional trading (fractional trading) and automated savings plans are possible.
- Trading access is available via several platforms platforms: on desktop and mobile devices, web-based and via app.
- Support & training: IBKR provides free support, also in German if required. Written inquiries are sometimes only answered after a week or more. In addition to traditional support, there is a free demo account for those who are undecided as well as a learning centerwith explanatory videos in German on how to get started with IBKR.
Contents
- Preliminary remarks on our Interactive Brokers Switzerland experience
- Traditional broker with a pioneering spirit
- What is IBKR’s business model today?
- How safe is IBKR?
- Which exchanges can be used to trade with IBKR?
- How comprehensive is the ETF product range?
- Which account types does IBKR offer?
- What fees apply?
- What are the IBKR trading platforms good for?
- Our use cases for the Interactive Brokers Review
- How does the account opening process work?
- How do I transfer money?
- What to consider when transferring a custody account
- How does the ETF purchase work?
- How competent and efficient is the helpdesk?
- What Interactive Brokers alternatives are there?
- Conclusion from our Interactive Brokers Switzerland experience
- This might also interest you
- Updates
- Disclaimer
Preliminary remarks on our Interactive Brokers Switzerland experience
Focus on ETFs: Anyone familiar with our blog knows that we follow a passive, low-cost, broadly diversified buy and hold investment strategy. We are convinced that the best way to implement such a strategy is with ETFs. We have therefore deliberately refrained from analyzing and evaluating trading in individual stocks and other investment vehicles. However, for those who (also) want to invest in individual stocks, Interactive Brokers should also be very attractive, as this IBKR price comparison table for US stocks shows.
Transparency note: In order to report credibly and realistically at first hand, Toni and Stefan became Interactive Brokers clients in the course of researching this report. Since then, they have both held significant securities positions with IBKR and also benefit from the favorable exchange rates. Overall, we were very impressed by the renowned US provider’s offering, which is why we entered into a cooperation with Interactive Brokers.
Traditional broker with a pioneering spirit
Anyone who thinks that Interactive Brokers, IB or IBKR (Börsenticker), as this US company is also known, is just another startup in the fintech sector will now be proven wrong. Interactive Brokers can look back on a long and pioneering company history of around 50 years.
The original organization was founded in 1977 as a market maker under the name TP & Co. and renamed Timber Hill Inc. in 1982. It was the first to use fair value price sheets on a trading floor in 1979.
The founder and current Chairman of the Board of Directors is Thomas Peterffy.
In his long professional career, Peterffy has proven himself to be a doer with a strong pioneering spirit. In 1983, he was the first to use handheld computers for trading. In 1987, he created the first fully automated algorithmic trading system to automatically create orders and send them to a market.
Between 1993 and 1994, the Interactive Brokers Group and its subsidiary Interactive Brokers LLC were formed to control its electronic brokerage and keep it separate from Timber Hill, which conducts market making.
In 2014, Interactive Brokers was the first online broker to offer direct access to IEX, a private forum for trading securities.
Currently, around 70% of IBKR’s shares are held by employees and companies associated with IBKR; founder Peterffy is the largest shareholder.
If you would like to find out more about the company history of Interactive Brokers, you will find detailed information on the IBKR homepage under the heading About us.
Awards underline strong market position
The numerous independent awards are a further indication of how successfully IBKR has positioned itself on the market over the years.
For example, Interactive Brokers is a serial winner in the “Best Online Brokers” category in the renowned business magazine Barron’s.
Interactive Brokers summarizes on its website under the heading “Why IBKR” summarizes what it considers to be the most important arguments in favour of IBKR.
What is IBKR’s business model today?
IBKR develops powerful trading tools and offers them to other brokers and end customers.
Two important sources of income for IBKR therefore consist of license fees from third-party brokers and trading commissions from private clients, including interest income from the granting of securities loans.
As we will see later, IBKR offers its private clients several account types, various trading platforms and a wide range of conditions, which clearly demonstrates IBKR’s claim: The focus is not only on the supposed professionals and heavy traders, but basically all investors should be addressed, starting with newcomers to the stock market.
How safe is IBKR?
Interactive Brokers is a regulated broker-dealer that has proven to be very crisis-resistant in its 50-year history.
IBKR positions itself as a very secure broker and emphasizes its great financial strength. The current state of IBKR’s finances can be seen in the audited annual reports, which IBKR publishes transparently for the public.
But how am I protected if IBKR does get into serious financial difficulties? In the unlikely worst-case scenario of “bankruptcy”, the following four security aspects in particular should be relevant for you as a Swiss investor:
- Separate custody of client assets and reserves: This strict separation of company capital and client assets is required by law, as IBKR is not a bank. IBKR determines the amount of cash and securities owed to a client on a daily basis and holds these funds separately for the exclusive benefit of the client. In addition, reserves are held as a buffer.
- Account protection 1: Cash and equities, including equity ETFs, are generally covered by the Securities Investor Protection Corporation (SIPC). This provides for maximum coverage of $500,000, of which up to $250,000 is for cash. Assets in other currencies are protected in the corresponding equivalent value to the USD.
- Account Protection 2: Cash in excess of $250,000 is protected under the Insured Bank Deposit Sweep Program with FDIC insurance of up to $2.5 million, for a total coverage of $2.75 million. IBKR transfers the unrestricted balances of each participating customer to one or more banks on a daily basis, up to $246,500 per bank, so that interest accrues and the FDIC protection limit is not exceeded.
- Securities lending only optional: IBKR will not lend your securities if you finance them with your own cash. This rule should appeal to risk-averse individuals in particular. Two exceptions: First, for investments of $50,000 or more, securities can be optionally lent. This allows you to participate 50% in the resulting income. Secondly, securities lending is possible when using borrowed capital (applies to the “Margin” and “Portfolio Margin” account types). Click here for more information on IBKR securities lending.
And for all those who are skeptical about US providers due to the legal system there, the all-clear can be given: The contractual partner for CH clients is Interactive Brokers UK, which means that the place of jurisdiction would ultimately be London. This is stated in the “Interactive Brokers (U.K.) Limited and Interactive Brokers LLC Client Agreement” (Chapter A17 1.1).
However, it should not come to that. On request, IBKR assured us that they always want to resolve any disputes out of court and by mutual agreement first. They offer a so-called complaint ticket where complaints etc. can be submitted.
Which exchanges can be used to trade with IBKR?
IBKR offers a comprehensive range of services with all major international stock exchanges – including the Swiss SIX. It should be noted that IBKR manages SIX under the abbreviation “EBS” (Electronic Stock Exchange Switzerland).
How comprehensive is the ETF product range?
Before you decide on Interactive Brokers, you should check whether your desired ETFs are available at all. Practical: Even if you are not a client, you can find out more about IBKR’s ETF product range via the following link: ETF product range by exchange (click on the red button “Search for products and exchanges”)
What is pleasing is not only the comprehensive ETF offering, which covers numerous stock exchanges around the world, but also the fact that IBKR finally allows reasonable filtering and sorting options as well as direct searches for a specific security.
If you are still struggling to find your favorite ETF or stock, just let us know the ISIN or ticker/symbol and, if necessary, the stock exchange by leaving a comment below. As IBKR clients, we have direct access and may be able to help you reach your goal more quickly.
If you already have an IBKR account, you can also use the “market scanner” to search for ETFs. However, the filter and sorting options for ETFs are currently limited to products listed on the US Nasdaq stock exchange.
Which account types does IBKR offer?
At IBKR you can choose from the following three account types:
- Cash and cash equivalents
- Margin
- Portfolio Margin
Below we briefly discuss their most important characteristics and distinguishing features.
Cash” account type
The “Cash” account type is likely to be the first choice for most Swiss investors. This is because, unlike the other two account types, securities lending is optional here, and there is no minimum investment amount and no lending. We will therefore focus on this account type in this report on our Interactive Brokers Switzerland experience.
The “Margin” and “Portfolio Margin” account types
These two account types appeal to risk-oriented investors with strong nerves who wish to (partially) finance their investments with loans.
This enables them to achieve a leverage effect. This means that if prices rise, there are substantial profits to be made. In the opposite case, losses accumulate.
The conditions are extremely attractive compared to the competition, as the IBKR interest rate table shows.
For leverage with securities such as ETFs, it is advisable to download the separate IBKR software “Trader Workstation (TWS)”, as information on the so-called “Initial Margin” and “Maintenance Margin” can be called up in it.
In the case of “concrete gold”, regardless of whether it is a home or an investment property, debt financing is the rule and is widely accepted by society. When it comes to securities, on the other hand, we tend to see a skeptical or even negative attitude in the media. You can find out what we think in the article “Lombard loan when buying ETFs: a booster for your return on equity or playing with fire?”.
Individual and joint accounts for all account types
All three account types mentioned are available to you both as an individual customer and as a joint tenant, i.e. with two account holders. The latter is available as a “Joint Tenants with Rights of Survivorship” option, among others, and may be an option worth considering for better financial protection in the event of the death of an account holder .
According to our Interactive Brokers Switzerland experience, switching from one account type to another with a transfer of cash and securities is also relatively easy and free of charge.
What fees apply?
High fees, which unfortunately still occur all too often, especially with Swiss brokers, reduce your returns year after year. Innovative foreign providers such as Interactive Brokers show that it can also be much cheaper.
Based on our Interactive Brokers Switzerland experience, we have analyzed the following cost blocks for the IBKR account type “Cash”, which are common for Swiss investors:
- Custody fees
- Brokerage fees (transaction costs)
- Currency exchange fees
- Stamp duty (transaction tax)
- Other fees
Custody fees
In contrast to the majority of CH brokers, Interactive Brokers Switzerland no custody account fees regardless of how many transactions you carry out and how high your deposit is. Positive for you: Saving on these ongoing costs ultimately benefits your return.
Brokerage fees (transaction costs)
The transaction-related brokerage fees essentially consist of the “Commissions” in favor of IBKR as well as any additional external costs such as stock exchange, supervisory and clearing fees. IBKR offers three different pricing models for ETFs:
- Staggered
- Fixed price
- Free ETFs
Apart from the free ETFs, for which no brokerage fees are charged, you are free to choose between the “staggered” and “fixed price” price models for each trade. On the one hand, this offers you flexibility, but on the other hand it can also cause a certain amount of uncertainty when it comes to choosing the right price model for the trade in question.
Important: Based on our experience and as IBKR has confirmed to us on request, an adjusted pricing model only comes into effect on the following working day. This means that if you are planning a trade with a different pricing model tomorrow, you should change the currently activated one in the settings today.
As you can see, the transaction-related IBKR fees require some explanation, which is why we will take a closer look at the “Tiered” and “Fixed price” pricing models in the following two chapters. Nevertheless, this much in advance:
The main difference between the “Staggered” and “Fixed price” pricing models is that the former only covers commissions, while the latter includes all brokerage fees, i.e. commissions and external costs, which gives you more transparency regarding the costs incurred.
Staggered” price model
With this pricing model, the fees decrease as a percentage of the trading volume. At least in theory. This is because the first discount level for trading on a Swiss stock exchange is only reached from a monthly trading value of EUR 50 million (!), which is unlikely to be an option for most Swiss private investors. Prices, on the other hand, are much more strongly influenced by the trading venue and the trading currency.
In concrete terms, this means that the relevant fee for trading ETFs and shares on the SIX Swiss Exchange is 0.050% of the trading value, with a minimum of CHF 1.50, EUR 1.25 or USD 1.70 and a maximum (cost ceiling) of CHF 49, EUR 29 or USD 39.
Six price examples for ETF trading via the Swiss stock exchange SIX with different trading currencies:
- CHF 1.50 fee for trading value up to CHF 3,000 (minimum fee)
- 5.00 CHF fee for a trading value of 10,000 CHF
- EUR 1.25 fee for trading value up to EUR 2,500 (minimum fee)
- EUR 5.00 fee for trading value of EUR 10,000
- 1.70 USD fee for trading value up to 3,400 USD (minimum fee)
- 5.00 USD fee for trading value of 10’000 USD
It should be noted that the “Tiered” price model may incur additional external costs such as exchange, supervisory and clearing fees. If an exchange offers rebates, IBKR will pass these on to the customer in full or in part. In this chapter you will find the total transaction costs and brokerage fees, i.e. commissions including external costs, based on various real trades.
This pricing model is particularly suitable for investors who want to trade ETFs and shares with a value in the three- and four-digit range and are not deterred by a certain lack of transparency with regard to external costs. For higher transaction sums, you are better served – in relation to Swiss stock exchanges – with the “fixed price” price model, which we discuss in the next chapter.
Incidentally, trading ETFs and shares on US stock exchanges is particularly attractively priced at IBKR. Depending on the number of shares or ETF units, the minimum fee is just USD 0.35 per trade, as the illustration below clearly shows. You can find out more here.
This competitive comparison of IBKR shows how well IBKR performs against the competition in trades involving US equities.
You can find further details on the “Tiered” pricing model on the Interactive Brokers website.
Fixed price” price model
The “fixed price” price model is generally suitable for investors who prefer things to be a little simpler and more transparent. In addition to the IBKR commission, these fees also include external costs such as stock exchange, supervisory and clearing fees.
In addition, the trades should be at least in the four-digit range, as otherwise the minimum fee is too high with this price model.
Three price examples for ETF and share trading via various European stock exchanges, including in CH, D, F and UK, with different trading currencies:
- CHF 5.00 fee for trading value up to CHF 10,000 (minimum fee)
- 3.00 EUR fee for trading value up to EUR 6,000 (minimum fee)
- 4.00 USD fee for trading value up to 8’000 USD (minimum fee)
A flat fee of 0.05% applies for larger amounts. This means that a trade worth 20,000 CHF/EUR/USD incurs a transaction fee of 10 CHF or 0.05% of the trade value.
In the following fee model you will find three further calculation examples from IBKR.
Insight: A constant, fixed fee amount as indicated by the “fixed price” price model is only available on the European exchanges listed above up to a limited amount, which also varies depending on the trading currency. For amounts above this limit, a flat rate of 0.05% of the trading value is charged.
Even with this pricing model, it is significantly cheaper if you trade your ETFs and shares via a US stock exchange , as the following fee statement clearly shows.
You can find further details on the “fixed price” price model on the Interactive Brokers website.
ETFs without transaction fees
Interactive Brokers offers a fairly large selection of free ETFs. However, unlike DEGIRO’s commission-free core selection, which now charges a processing fee of €1 per trade, the products listed at IBKR are unlikely to be familiar to many Swiss investors.
As the transaction fees at IBKR are extremely low anyway, or are hardly significant, we recommend that you do not make any compromises when choosing a product. You should only opt for a free ETF from IBKR if you are completely convinced by the product.
Transaction fees for real trades
It is of course interesting to see what fees are charged for real transactions. It takes some getting used to that IBKR – unlike Swissquote or DEGIRO, for example – does not send an automatically generated transaction receipt with price and fee details immediately after the trade (“push principle”).
Instead, IBKR allows you to manually prepare various account statements (see illustration below) for individual days or a desired period (“pull principle”).
It should also be noted that, in our experience, the fees charged are not shown on the report until the following day. The following account statement shows our actual trades of three different ETFs with the corresponding fees.
Currency exchange fees
Currency exchange fees are incurred if, for example, you pay for an ETF with the trading currency euro in CHF. According to IBKR, the currency exchange fee is between 0.08 to 0.20 percent basis points (BPS) or 0.0008 to 0.002 percent (!), which in our opinion is a very fair deal. IBKR emphasizes that this does not include any hidden spreads or premiums. It should be noted, however, that IBKR charges a minimum exchange fee of USD 2 per transaction.
Based on our Interactive Brokers Switzerland experience, we have put together three tips on currency exchange:
Tip no. 1: If you already have foreign currency holdings in your Swiss bank account and would like to invest in assets with foreign trading currency at the same time, you can save yourself the foreign currency fees of IBKR altogether. This is because it is possible to hold over 100 foreign currency accounts with IBKR. We recommend this without restriction for the euro, as EUR transactions from your Swiss bank to IBKR via the European SEPA payment area are free of charge .
Tip no. 2: Use IBKR as a CHF/EUR currency exchange office. Stefan has made several such currency exchanges at IBKR, including 1,500 CHF (1,515 EUR) on 6.12.2022 and 4,100 CHF (4,249.80 EUR) on 29.11.2023. He transferred the EUR amounts free of charge via SEPA transfer to the EUR account of his Swiss house bank. Two findings from this:
- In both cases, the currency exchange was cheaper with IBKR than with Wise (formerly Transferwise). With Wise, only EUR 1,511.06, i.e. around EUR 4 less, or EUR 4,230, i.e. around EUR 20 less, would have been transferred.
- A little patience is required: With IBKR, the new EUR amount is immediately displayed under cash after the currency exchange. However, only a fraction of the total amount is initially available for the EUR transfer back to the CH house bank. IBKR was only able to transfer the full amount after three working days. This was then credited to the EUR account of the CH house bank on the same day.
Tip no. 3: Take advantage of the wider range of ETFs with foreign currencies. Due to IBKR’s low foreign currency fees, the costs for currency exchange are hardly noticeable when trading, e.g. if you exchange CHF into USD to buy an ETF in the trading currency USD.
But beware: We definitely cannot recommend USD transactions from the CH house bank to IBKR. According to our Interactive Brokers Switzerland experience, there are hefty fees until the money arrives at IBKR, which are not charged by IBKR and whose composition is not transparent (see our test transfer in this chapter).
Stamp duty (transaction tax)
Positive for your return: no stamp duty is payable on transactions via Interactive Brokers.
In the case of Swiss brokers and banks, however, stamp duty is levied by the federal government on every transaction. This amounts to 0.075% for domestic securities (domestic ISIN) and 0.15% for foreign securities (foreign ISIN). For a trade worth CHF 10,000, you therefore save CHF 7.50 or CHF 15 in stamp duty at IBKR.
You can find out more about the taxation of ETFs in our article “ETF taxes in Switzerland: Optimize your portfolio with these 5 tax-saving tips”.
Other fees
A detailed and continuously updated overview of “Other fees” from Interactive Brokers is available online.
But please don’t be alarmed: you can expect quite a jungle of fees, which we also had to fight our way through – partly with the help of IBKR support.
Our findings on the “Other fees”: Most of the items listed there will not be relevant for you. In other words, the fees at IBKR are extremely attractive for Swiss investors and are essentially limited to the cost blocks described above.
Finally, there are product costs for the ETF, the so-called Total Expense Ratio (TER). However, this is charged by the ETF provider, is product-specific and therefore independent of the choice of broker. For this reason, we have not included the TER in this report on our Interactive Brokers Switzerland experience.
What are the IBKR trading platforms good for?
As we have already explained, Interactive Brokers offers several account types and several price models. But that’s not all: you also have to decide on the trading platforms, as there are no fewer than seven (!) variants available.
Interactive Brokers’ flagship “Trader Workstation (TWS)” is aimed at active traders. This platform can be used not only to trade shares, options, futures, currencies, bonds and funds on more than 150 markets worldwide, but also to create corresponding technical analyses.
It was not until the beginning of 2024 that a slimmed-down version of TWS, also app-based, was launched in the form of “IBKR Desktop” (currently only available in a beta version).
Buy and hold investors, who mainly invest in passive and broadly diversified ETFs, are naturally not interested in speculative day trading.
We would therefore like to limit our Interactive Brokers Switzerland experience to the following three proven standard platforms:
- Client Portal (see this chapter) for the web-based application on the desktop and
- IBKR Mobile (see of this chapter) or
- IBKR GlobalTrader (see this chapter) as app-based solutions for on the move.
IBKR has published detailed information on all seven of its trading platforms here.
The Client Portal
The Client Portal is the central platform where you can perform the following key activities:
- Deposits and withdrawals
- Review of price quotations
- Securities trading (e.g. buying and selling ETFs and shares)
- Portfolio review with regard to liquidity and performance
- Retrieval of various reports (so-called portfolio snapshots)
- Customer service
Unlike other IBKR platforms, the client portal is web-based, so no download is necessary. Incidentally, the texts on the portal can be displayed in different languages, including German, at the click of a button. According to IBKR, the Client Portal is aimed at beginners, advanced users and professionals alike. This makes it the broadest IBKR platform in terms of target audience.
Useful: When you register for the first time and in the days that follow, an introductory guide is displayed on the start page, which explains the most important functions and settings of IBKR step by step.
After a few days, the introductory guide disappears again and the focus shifts to information about your own portfolio.
Click on “Performance” to switch from the liquidity curve (see illustration above) to the performance curve (see illustration below).
The profit (green) and loss (red) phases during the call period are clearly marked.
We also find it helpful that the performance of your own portfolio can be compared with a benchmark. We have chosen the market-wide “Vanguard Total World Stock Index”, whose performance is illustrated by the blue curve.
But this is just a foretaste. The evaluation options offered by the IBKR Client Portal go much further.
How well diversified is your portfolio?
For example, you can have the concentration of your portfolio evaluated under the heading “Performance & Reports”. Your ETF portfolio is “broken down” into all individual stocks, each with an indication of the absolute value and the percentage weighting. Each individual position can also be expanded, creating a link to the corresponding ETFs (see the last two lines in the image below).
If you scroll further down, the portfolio is broken down classically by asset class, sector, region, country and financial instrument.
How green is your portfolio?
As we showed in our article “Green equities: 40 ETFs compared”, there are now numerous attractive ETFs aimed at the rapidly growing group of sustainability-oriented investors.
With the “ESG” feature, Interactive Brokers enables this group of investors to analyze their portfolio according to the ESG focus areas “Environment”, “Social” and “Corporate Governance” with one click, using no fewer than ten criteria.
Portfolio analysis for advanced users
If the various standard evaluations of your own portfolio in the Client Portal are not enough, you may be better served with the separate IBKR tool PortfolioAnalyst.
This comprehensive and free (!) tool is particularly suitable for investors who want to cover various financial matters via IBKR. With PortfolioAnalyst, you can link all your investments, current accounts, savings, credit cards and much more. This helps you to better understand your current financial situation and plan for the future in a more targeted way.
Apps for smartphones: IBKR Mobile and IBKR GlobalTrader
As a useful addition to the Client Portal, Interactive Brokers offers two app-based platforms for your pocket (Apple and Android): IBKR Mobile and IBKR GlobalTrader.
While IBKR Mobile has numerous functions and the entire IBKR product range, the newer IBKR GlobalTrader app focuses on the most important functions (global trading including fractional trading of stocks and ETFs) as well as the three product groups stocks, investment funds and options.
Free demo version for the undecided
IBKR offers various demo versions that can be tested free of charge and without obligation, including for the Client Portal, IBKR Mobile and IBKR GlobalTrader platforms presented above. The demo version is also called “Paper” (when logging in) or “Paper trading account” (in the settings) in the tool.
Our use cases for the Interactive Brokers Review
In order to make the most realistic statements possible, we opened our own accounts with IBKR, invested our own money and ran through the following use cases.
- How does the account opening process work? (see this chapter)
- How do I transfer money? (see this chapter)
- What should I bear in mind when transferring a custody account? (see this chapter)
- How does the ETF purchase work? (see this chapter)
- How competent and efficient is the helpdesk? (see this chapter)
In each case, we first describe how it works. Then we assess the use case.
How does the account opening process work?
The free account opening takes place online without any paperwork, is available in German throughout and takes around 20 minutes.
First you decide on a user name and password.
Interactive Brokers requires the following information from every new account holder and every new customer:
- Personal information and contact details
- Information on income and tax domicile
- Information on trading experience and investment objectives
- Bank account details
This applies to individual customers. If you opt for a joint account, some additional basic information about the authorized second person is required.
Incidentally, no umlauts may be used in the free text fields (i.e. “Zuerich” instead of “Zürich”).
To ensure that you complete the registration procedure efficiently, you should have your passport or driver’s license ready (ID is not accepted).
You should also think about your sources of wealth in advance. This is because IBKR expects its clients to make a statement about the origin of their existing assets.
The main source of existing assets for most Swiss investors is likely to be “income from employment”.
Other sources such as inheritances or dividends can be selected as required and assigned corresponding percentages. You can only continue the registration process when the sources of wealth add up to exactly 100 percent.
It is obvious that the sources of wealth can only be a rough estimate. So don’t be put off by this supposedly tricky question!
Once the account has been opened, future logins will be carried out using two-factor authentication, which meets increased security standards.
Practical: Every time you log in, you can choose between the “Live” (standard) and “Paper” (demo) versions. The former replicates your real portfolio and is intended for “live” transactions. The latter is suitable if you only want to simulate transactions in a sample portfolio.
How do I transfer money?
Money can be transferred conveniently via your Swiss bank, and in different currencies.
According to our Interactive Brokers Switzerland experience, thanks to SEPA, transfers in the currencies CHF and EUR arrive 100% or free of charge on the respective IBKR currency account.
However, we cannot recommend USD transfers. In our test transfer, only 186 USD of the original 200 USD arrived. But that’s not all: depending on the Swiss bank, your house bank may also charge a flat fee for such transfers. In the case of Postfinance, for example, CHF 2 is charged.
Please note that you must notify IBKR of the amount and currency before making a transfer via your bank.
For example, if you want to invest in an ETF with USD as the trading currency, it is much cheaper to have your CHF or EUR exchanged directly via IBKR (see section on currency exchange fees).
If you want to transfer cash from IBKR back to your house bank, our experience shows that one transaction per month is free, with each additional transaction costing CHF 11.
What to consider when transferring a custody account
With an external custody account transfer, you transfer your securities portfolio or parts of it from one broker to another. Internal custody account transfers involve transactions within the same broker. We have tested both options below.
According to our Interactive Brokers Switzerland experience, Toni’s transfer of three ETF positions from DEGIRO to IBKR in 2022 proved to be a rather laborious and lengthy undertaking, while Stefan’s transfer of his Tesla shares (from PostFinance to IBKR) two years later went smoothly within a few days.
In response to our inquiry, Interactive Brokers informed us that IBKR does not charge any fees for the transfer, which is in line with our Interactive Brokers Switzerland experience.
On the other hand, you should be aware that the costs charged by the selling brokers can be outrageously high and vary greatly from provider to provider.
Swissquote, for example, charges CHF 50 per investment position to be transferred. PostFinance rips you off – there is no other way to put it in this case – even twice as much.
We therefore recommend that new IBKR customers refrain from a partial or complete securities account transfer, at least in the initial phase. Later, after a few trades or when you have gained sufficient (positive) experience with IBKR, you can still consider such a step.
Change to joint account requires securities account transfer
According to our Interactive Brokers Switzerland experience, a change of customer type also requires a securities account transfer, and an internal one at that. This means that a simple change to the settings of the existing account is not possible. For example, both Stefan and Toni opened a new joint account (customer type “Joint”) in 2024 and then transferred cash and securities internally from their previous individual accounts (customer type “Individual customer”) to the new joint accounts in two separate IBKR steps.
This internal transfer only required a few clicks, was completed in a few minutes (Stefan with the “Cash” account type) or a few days (for Toni with the “Margin” account type) and is free of charge. The previous individual account remains in place or can be deleted separately if required.
How does the ETF purchase work?
ETFs can be bought in just a few seconds using the “Trade” button. The range is huge, as we have already explained in this chapter.
Once the corresponding IBKR account has been “fed” with sufficient cash, the next step is to select your preferred ETF.
The initial selection is made via the free text field. In our experience, the easiest way to search is to enter the ticker, which usually identifies the ETF or share with four letters. Several hits are often displayed.
The next step is to narrow down the search results further by selecting the desired stock exchange and the preferred trading currency.
According to our experience with Interactive Brokers Switzerland, one or two warning windows pop up until the final purchase is made. We were not unsettled by this and generously clicked away the risk warnings.
Fractional trading and recurring investments (savings plan) possible!
Incidentally, this is one of IBKR’s specialties, fractions of ETFs and shares shares. This should be particularly attractive for investors who only have a small budget and/or would like to invest a fixed amount each month using a savings plan.
This offer applies to around 18,000 shares and ETFs (as of May 27, 2024) traded on North American and European stock exchanges (see our purchase of 3.5 ETF shares of the Vanguard ETF “VNQI” in the account statement above).
Important: In order to benefit from fractional trading, you must first activate this function in the settings under “Trading authorizations”, “Change/add shares”, “Worldwide – global (fractional trading)”.
Activating this function also allows you to set up an automatic savings plan. You can therefore define a fixed amount and an interval for all fractional products to put your investments into autopilot mode.
How competent and efficient is the helpdesk?
IBKR not only has a German-speaking customer service team, but also a Swiss branch in the canton of Zug.
IBKR maintains a practical ticket system for support, which gives us a good overview of completed and pending requests at all times.
In the course of this review and before publishing this article, we asked IBKR around ten questions in German via the “Secure Message Center”.
The average response time was two working days, in two cases the response was in English. We were pleasantly surprised by the quality and response time.
We only received a response to two later inquiries regarding deposit protection in March and April 2023 to the German-speaking support team after two and three weeks respectively, which somewhat clouded our originally positive picture.
According to our Interactive Brokers Switzerland experience, the English-speaking support is generally more efficient, which tends to be reflected in shorter response times. In the course of this review, we received the corresponding answers on the same day and always in perfect quality. Unfortunately, the English-language support also seems to be heavily overloaded from time to time, as our last inquiry regarding a securities transfer (from PostFinance to IBKR) on 10.1.2024 showed. IBKR only replied to us a week later. This is of course far too long, even considering the low complexity of the question.
Learning Center / IBKR Campus
For general or non-account-specific questions, you can also visit the IBKR Campus with useful information on financial topics can also help you.
The free offer is very comprehensive and ranges from explanatory videos for beginners and advanced users to webinars on trend topics such as AI & machine learning and podcasts on the latest news from the world of finance.
Most of the content is in English, although there is now also some content in German, such as explanatory videos on how to join IBKR.
The content of IBKR Campus is accessible to all and can also be accessed by existing customers via the Client Portal.
What Interactive Brokers alternatives are there?
As European alternatives to the US provider IBKR, we can recommend the Dutch online broker DEGIRO and the Swiss market leader Swissquote, which also offer attractive conditions. We have summarized the most important features (incl. starting bonus) of these brokers on our recommendations page. We have also simplified the broker selection process for you in this article: “Best broker in Switzerland: 6 decisive factors you need to know”.
For Swiss investors who like to be comfortable with their investments and prefer to automate trades & co. across their entire portfolio, robo-advisors could be an interesting option. In this Robo-Advisor Switzerland article, we have taken a closer look at three innovative providers.
Conclusion from our Interactive Brokers Switzerland experience
Similar to DEGIRO, this foreign broker also scores with very low costs (especially when trading securities on US stock exchanges!), no custody account fees and no stamp duty. IBKR should therefore be on the shortlist for all yield-oriented, cost-conscious Swiss investors.
However, in contrast to DEGIRO, Interactive Brokers seems rather complex, at least at the beginning: Several account types, price models and platforms present you with the agony of (supposedly) making the right choice. In other words, if you are patient and have persevered through this experience report, you will not be put off by what is probably the most complex broker on the planet and may even come to appreciate it in the medium term.
The security-conscious investor should be convinced by the successful, crisis-proof company history of around 50 years, the generous deposit protection and the (optional) waiver of the lending of own securities.
Other plus points for us are the useful tools for portfolio analysis, the extremely low currency exchange fees and the comparatively extremely attractive interest rates in the risky securities lending business.
We at IBKR also appreciate the many practical simplifications, such as the option to purchase fractions of ETFs and shares or to set up an automated savings plan.
Finally, IBKR scores with the offer to familiarize yourself with a demo version without obligation and to contact customer support in German if you have any questions.
On the other hand, the long response times of a week or more are a negative factor.
In addition, we were initially somewhat irritated by the lack of reporting after trades had been executed. These reports are not generated and sent automatically, as we are used to from other brokers. Instead, the corresponding transaction receipt including fee details can only be retrieved on the following day. In the meantime, however, we have come to terms with this quite well.
Conclusion
In the title of this article, we raised the question of whether IBKR is the best broker for Swiss investors. Based on our Interactive Brokers Switzerland experience, we consider IBKR to be an extremely attractive broker. The multiple award-winning US provider should be your first choice, especially if you attach particular importance to low costs (including currency exchange fees and Lombard loan interest), high security standards, a wide range of ETF products and/or a variety of options for analyzing your portfolio – and last but not least, if you are not unsettled by the complexity of Interactive Brokers.
This might also interest you
Updates
2025-01-12: New illustration of IBKR’s product offering on the Swiss Stock Exchange added. Improved filter and sorting options in the product and stock exchange search. Pricing added for cash transfers back to the house bank (e.g. free of charge for monthly transfers). Various minor updates made.
2024-07-09: IBKR Campus mentioned with comprehensive information material, also in German.
2024-05-27: In addition to the individual account, the joint account is explained as an option, including the expiry of an internal securities account transfer from an individual account to a joint account.
2024-05-18: Overview of all seven platforms added and new platform “IBKR Desktop” introduced. Stefan’s transfer of his Tesla shares to IBKR mentioned.
2024-05-13: Explanations of pricing models expanded and fees on US exchanges added.
2024-01-29: Using a specific example, note inserted that the English-language support is also sometimes overloaded or takes too long to respond.
2023-11-29: Exchange rate fees: Exchange rate comparison CHF/EUR over a sum of 4’100 CHF with Wise inserted. Tip no. 3 inserted.
2023-10-27: Regulation on deposit protection adapted after video call with IBKR support team Switzerland.
2023-09-04: Fractional Trading offer clarified. Note that recurring investments are now possible in autopilot mode.
2023-06-12: Adjustments made to staggered tariff structure.
2023-05-19: Note that ETFs are considered special assets with regard to deposit protection deleted, as this is not the case according to support at Interactive Brokers UK. Note added that waiting times for German-speaking support can sometimes take several weeks.
2023-03-31: Changes to deposit protection: New organization and limits added.
2023-02-03: Note added that when changing the price model, the new price model does not take effect immediately, but only on the following working day.
2023-01-13: Text block “Short & sweet” added. Contractual partner UK and place of jurisdiction London added. Various minor updates made.
2022-12-16: Note and real example added that IBKR is also suitable as an “exchange office”.
Disclaimer
Disclaimer: Investing involves risks of loss. You must decide for yourself whether you want to bear these risks or not.
Errors excepted: We have written this article about our Interactive Switzerland experience to the best of our knowledge and belief. Our aim is to provide you as a private investor with the most objective and meaningful financial information possible. However, if we have made any mistakes, forgotten important aspects and/or are no longer up to date, we would be grateful if you could let us know.
138 Kommentare
Hallo,
Ich hab nochmal eine Frage. Es wird empfohlen keine USD zu überweisen, wegen der undurchsichtige Kosten die anfallen. Ich hab ein USD Konto bei meine Bank. Ist es dann wirklich günstiger die USD erst bei meine Bank umzuwechseln, dann CHF zu übermitteln und wieder in USD umzusetzen bei Interactive Brokers? In euren Beispiel geht es um 200 USD wovon 186 USD überbleibt. Vielleicht gibt es bei diesen Kosten auch fixe Kosten pro Transaktion. Sollte es denn nicht günstiger werden bei grössere 5-Stellige Beträge? Was würdet ihr mir empfehlen?
Wir empfehlen dir, die Gebührenfrage für die von dir geplanten Überweisungsbeträge in USD bei deiner Hausbank und IBKR abzuklären.
Ich bin über die fantastische ETF Übersicht auf diesen Beitrag hier gestossen, vielen herzlichen Dank!
Ich bin Anfänger bezüglich ETF’s investieren und war mir nicht bewusst dass so viele Nicht-Schweiz ETF’s in CHF gehandelt werden!!!
Ich habe ein Konto bei Interactive Brokers und habe dort entsprechend mit USD in einen ETF investiert.
Euer Artikel hat mich nun bewegt einige in CHF gehandelte ETF’s bei IBKR zu suchen (meine Basiswährung ist auch CHF). Ich finde aber keinen einzigen SIX ETF. Auch bei der Suche hier https://www.interactivebrokers.co.uk/mkt/?src=schweiz13&url=%2Fde%2Findex.php%3Ff%3D6356
wird mit nur 1 Produkt angezeigt. Tading Permissions sind bei Stock auf ganz Enropa gesetzt, trotzdem finden ich keinen einzigen ETF den ich in CHF kaufen könnte. Dem INKR Support habe ich geschrieben aber noch keine Antwort erhalten. Habt ihr vielleicht per Zufall eine Idee? Vielen lieben Dank!
Hoi Pascal
Wir können da Entwarnung geben. Denn es gibt viele ETFs in Handelswährung CHF bei IBKR. Gib doch mal testweise dieses Vanguard Produkt bei der Suche ein: “VWRL” und wähle als Handelsplatz “EBS” (CH-Börse). Bitte beachte, dass im ETF-Namen oft “USD” o.ä. steht, aber damit ist die Fondswährung gemeint. Unten bei der Kursangabe steht dann die Handelswährung, im Beispiel oben “CHF”.
Beste Grüsse
SFB
Unglaublich hilfreiches Blog. Vielen Dank.
Sehe ich das richtig:
Falls ich ETFs und Aktien in USD oder EUR (5-Stellig) kaufen möchte, bin ich bei Interactive Brokers richtig?
Für ETFs und Aktien in CHF, eher bei DEGIRO?
Falls ja, lohnt es sich, sich bei Platforme anzumelden?
Gemäss unserer Erfahrung ist Interactive Brokers bei Aktien und ETFs an US-Börsen unglaublich günstig. Zudem sind bei IBKR erfahrungsgemäss Transaktionen in Fremdwährungen wegen der tiefen Währungswechselgebühren sehr attraktiv. Und ja, DEGIRO ist für ETF-Trades in Heimwährung und – aufgrund des Fixpreismodells – für tendenziell eher höhere Beträge sehr interessant. Beide Brokers kennen keine Depotgebühren, weshalb man ohne Zusatzkosten eine “Multi-Broker-Strategie” fahren kann, so wie es z.B. auch Stefan handhabt.
Hallo zusammen. Wenn ich al CH-Bürger ein IBKR/UK-Depot eröffne…, auf welche Bank muss ich einzahlen? Hat IBKR in der Schweiz ein Sammelkonto zB. bei UBS oder muss ich auf eine Bank in UK überweisen? Besten Dank für eine rasche Antwort.
… ja genau, das geht zuerst über ein CH-Konto, in unserem Fall von UBS….
Vielen Dank für den informativen Beitrag! Ich habe viele nützliche Einblicke in die Nutzung von Interactive Brokers in der Schweiz gewonnen. Besonders die Erfahrungen aus 2024 sind für mich entscheidend, da ich überlege, ein Konto zu eröffnen. Werde weiterhin deine Updates verfolgen!
Liebes FSB-Team,
ist es korrekt, dass bei einem ETF mit einem Handelswert von CHF 100’000, gehandelt bei der SIX, beim Preismodel Gestaffelt CHF 49.- und beim Festpreis CHF 50.- Gebühren anfallen? Beim gleichen Beispiel würden bei Degiro nur 3€ Gebühren verrechnet? Ist es richtig, dass wenn man ausschliesslich an der SIX mit der Währung CHF handelt, Degiro viel günstiger ist als IBKR?
Vielen Dank.
Hoi Marco
Wir sind aufs gleiche Ergebnis gekommen. Fazit: DEGIRO ist besonders bei der Kombination a) ETFs b) an europäischen Börsen, c) in Handelswährung CHF und d) mit hohen Investitionsbeträgen sehr günstig bzw. günstiger als IBKR.
Beste Grüsse
SFB
Beim Wort „Anleger:in“ habe ich aufgehört zu lesen. Gendern (Was über 80% bescheuert finden) gehört nicht hierher. Darum gibt es von mir keine Unterstützung. Sorry, aber Finanztipps von einem Gender-Portal kann ich nicht ernst nehmen.
Nicht wegen des Inhalts, sondern wegen einer nicht in dein Weltbild passenden Schreibform kannst du uns nicht ernst nehmen. Echt jetzt?
Wir sehen das offenbar viel weniger ideologisch als du. Denn wir wollen einfach sowohl männliche als auch weibliche Personen mit unserem Finanzblog ansprechen. “Anleger:in” verwenden wir in unseren Artikeln aus pragmatischen (und nicht ideologischen) Gründen, weil es im Vergleich zum klassischen “Anlegerin und Anleger” viel kompakter ist. Wahrscheinlich würdest du konsequent nur die männliche Form “Anleger” wählen. Aber Hand aufs Herz: Würdest du das als Frau toll finden?
PS: Bei der letzten Abstimmung wollte die SVP und andere Mitstreiter in der Stadt Zürich den Genderstern, den wir übrigens auf unserem Blog nicht verwenden, bei der Behördenkommunikation abschaffen, was an der Urne kläglich scheiterte. Möglicherweise finden also doch nicht “über 80%” das Gendern bescheuert bzw. es kommt wohl einfach darauf an, in welcher “Bubble” man sich befindet:-)
Kann der ETF Invesco FTSE All-World IE000716YHJ7 bei SIX in CHF über IBKR gehandelt werden?
Ja, dieser ETF ist bei IBKR an der SIX (Handelsplatz-Abkürzung bei IBKR: EBS) in CHF handelbar.
Hallo,
hmm, also vor allem die Gebührenstruktur scheint mir hier dann doch etwas undurchsichtiger/komplizierter mit z.T. im voraus unbekannten Kosten (bei der gestaffelten Variante) und auch um einiges teurer als z.B. bei Degiro. Beispiel:
Aktien für 30.000 CHF
IBKR: mindestens 15 Euro plus Courtagen (bis zu 49 CHF – Kostendach)
Degiro: 4 CHF Festpreis!
Also bis zu einem Faktor 10 Unterschied. Bei mehreren Trades fällt das schon ins Gewicht.
Was mir bei IBKR besser erscheint ist die Gewährleistung bis 500,000 USD, die wie Ihr schreibt ja auch Aktien und ETFs beinhaltet (Europäische Broker bieten da ja nur 100,000 auf Geldeinlagen und läppische 20,000 EUR auf Wertpapiere als Gewährleistung). Gilt diese hohe Summe auch für die UK Niederlassung von IBKR oder nur für US Kunden?
Danke im voraus und Grüße
Hoi Oliver
Gemäss unseren Erfahrungen ist Interactive Brokers insbesondere beim Währungswechsel, beim Aktien-/ETF-Handel an US-Börsen und bei Lombardkrediten (Toni) unglaublich günstig. Wenn du hingegen bevorzugt an europäischen Börsen und in Heimwährung investierst, ist wohl DEGIRO die noch günstigere Wahl (Bitte beachte, dass bei Fremdwährungen bei DEGIRO immer Gebühren von aktuell 0.25% anfallen, denn es gibt keine Fremdwährungskonten wie bei IBKR oder Swissquote.)
Wie attraktiv DEGIRO sein kann (wenn kein Währungswechsel notwendig ist), zeigt folgendes Beispiel: Stefan hat vor ein paar Tagen zum Fixpreis von nur CHF 2.83 (3€) 14k in den VWRL-ETF (Handelswährung CHF) investiert.
Die von dir erwähnte IBKR Gewährleistung haben wir im Beitrag beschrieben. Sie betrifft CH-Anleger.
Beste Grüsse
SFB
Hallo zusammen
Ich habe eine Frage, vielleicht könnt Ihr mir weiterhelfen. Ich wollte gestern zum ersten Mal eine wiederkehrende Investition für einen ETF ausführen lassen. Ich hatte CHF 265.00 auf dem Konto, der Kauf hätte ca. USD 290.00 gekostet. Ich habe dann mehrmals eine Fehlermeldung erhalten, dass ich zu wenig Geld auf dem Konto hätte, was jedoch definitiv nicht der Fall war. Bei einem normalen ETF-Kauf wird mir das Geld automatisch gewechselt, funktioniert das beim Sparplan evtl. nicht und ich muss vorher schauen, dass ich genügend USD halte?
Viele Grüsse
Nadine
Hoi Nadine
Interessant (und unverständlich), dass IBKR den Währungswechsel beim Sparplan offenbar anders handhabt als bei Einzelinvestitionen. Schade!
Beste Grüsse
SFB
Hallo zusammen
Ich habe vor einiger Zeit den IBKR als Broker von einem Kollegen als Tipp erhalten und habe mich etwas Informiert bezüglich dem Aktienhandel. Da ich ein absoluter Anfänger bin habe ich bereits bei der Anmeldung / Registrierung eine Frage und zwar bei der Auswahlmöglichkeit bei der Anmeldung bezüglich dem Zugriff: 1. Ob nur eine Person Zugriff hat, oder noch eine weitere ect. Nun was macht am meisten Sinn? Sollte man dies idealerweise immer nur selber haben? Oder kann man dieser Zugriff auf eine weitere Person ausweiten nach der Registrierung? Es geht mir darum, dass bspw.. im Todesfalle auch meine Frau zugriff haben muss, oder wir dies auch mit gemeinsamen Vermögen beginnen möchten. Ich hoffe Ihr versteht meine Frage.
Für eine Rückmeldung danke ich bestens
Hoi Markus
Wenn Zugriffsrechte auf mehrere Personen verteilt sind, bist du grundsätzlich flexibler. Wir, Toni und Stefan, sind noch einen Schritt weitergegangen, indem wir unsere Depots vom IBKR Einzelkonto auf ein IBKR Gemeinschaftskonto, lautend auch auf den Namen unserer Partnerinnen, transferiert haben. Ausschlaggebend für diesen Schritt war den von dir erwähnten Todesfall in Verbindung mit einer allfälligen US-Erbschaftssteuer.
Beste Grüsse
SFB
Hallo Zusammen – Herzlichen Dank für Eure grossartige Seite! Ich habe ein ähnliches Problem wie einige andere. Wenn ich den Ticker VWRL eingebe, werden lediglich 3 Treffer angezeigt (Symbol, oder Seitensuche). Was läuft da falsch?
Hoi Alex
Bei uns werden auch drei Treffer angezeigt mit jeweils unterschiedlichen Handelsplätzen, u.a. den VWRL in Handelswährung CHF an der CH-Börse SIX. Weshalb denkst du, dass da etwas falsch läuft?
Beste Grüsse
SFB
Hoi Zusammen
eine wirklich sehr ausführliche und super erklärung von ibkr.
bin vor ein paar wochen zufällig über den brocker (ibkr) gestolpert und habe dann das trading konto eine wocher später eröffnet ( diesen blog kannte ich bis dahin nicht ). bin super zufrieden mit ibkr.
mein anliegen wäre : wie bzw. wo stelle ich einen report für die ch steuer zusammen ?
gruss juergen
Einen Steuerbericht über Vermögenswerte und Dividenden kannst du dir bei IBKR über Performance & Berichte / Steuerdokumente / Allgemeiner Bericht und Eingabe des Steuerjahrs im PDF-Format erstellen lassen.
Hallo zusammen
Zuerstmal ein ganz herzliches und grosses MERCI für diesen grandiosen und ausführlichen Bericht! Ich habe mir vor wenigen Tagen ein IBKR-Konto erstellt und schon die ersten Käufe getätigt. Folgende Fragen stellen sich mir als Anfänger gerade noch:
Ich habe US-Aktien an der NYSE gekauft, dafür wurden mir USD 0.20 Gebühren pro Kauf verrechnet, was ja mehr als okay ist.
Für eine CH-Aktie an der SIX waren es dann CHF 1.50, auch gut. Als ich jedoch ebenfalls an der SIX einen CHF-ETF kaufen wollte, wurden die Gebühren in der Transaktionsvorschau mit CHF 3,88 angegeben, ich habe den Kauf dann abgebrochen. Ist das korrekt, dass ein ETF-Kauf teurer ist als ein Aktien-Kauf oder mache ich irgendwo einen Fehler? Als Gebührenmodell habe ich “gestaffelt” gewählt, da ich noch mit kleineren Beträgen investiere, so dass sich für mich der Fixpreis nicht lohnt.
Dann ist mir beim Währungswechsel etwas aufgefallen. Ich habe einen manuellen Währungswechsel von CHF in USD selber veranlasst, da wurden die erwähnten USD 2.00 verrechnet. Ich habe dann die USD komplett aufgebraucht mit Käufen, nochmal CHF überwiesen und mit diesen CHF direkt eine USD-Aktie gekauft. Der Kauf ging problemlos durch und es wurden mir keine USD 2.00 als Spesen verrechnet. Also brauche ich ja diesen manuellen, USD 2.00 “teuren” Währungswechsel gar nicht, oder mache ich jetzt einen Denkfehler?
Und eine letzte Frage :-). Mein “Haupt-ETF” kann zwar über die SIX gekauft werden, jedoch nicht als Sparplan. Über eine deutsche Börse (Handel dann in EUR) jedoch schon. Mache ich mir als Schweizerin damit einen finanziellen Nachteil (weil ja der CHF ausser gerade aktuell viel stärker ist zum EUR), wenn ich das aus Bequemlichkeit so mache oder soll ich besser monatlich manuell den ETF an der SIX kaufen?
Herzlichen Dank nochmal für eure riesige Arbeit!
Hoi Nadine
Danke fürs Lob und das Teilen von deinen ersten Erfahrungen mit IBKR.
Zur ersten Frage: Beim Preismodell “Gestaffelt” kommen jeweils zu den kalkulierbaren IBKR-Provisionen noch die externen Kosten dazu, was die ganze Sache zu einer ziemlichen Blackbox macht. Doch immerhin zeigt dir IBKR vor der Transaktion die Gesamtkosten an. Für die CH-Aktie hast du mit 1.50 CHF die Mindestgebühr bezahlt, für den ETF schlagen offenbar die externen Kosten höher zu Buche. Könnte es sein, dass die geplante Transaktionssumme beim ETF höher war? So oder so, es kann sein, dass die externen Kosten bei den ETFs tendenziell höher ausfallen als bei Einzelaktien. Teil der externen Kosten sind die Börsengebühren, hier diejenigen von der SIX: https://www.interactivebrokers.co.uk/en/accounts/fees/EBS_StkeEtfFees.php?nhf=T
Zur zweiten Frage: Dass dir IBKR die 2 USD FX-Mindestgebühr schenkt, ist erfreulich und überraschend zugleich. Bitte im Transaktionsreport überprüfen, ob dir diese Wechselgebühr wirklich erlassen wurde. Denn in diesem IBKR Preisvergleich wird sie klar ausgewiesen: https://www.interactivebrokers.co.uk/mkt/?src=schweiz9d&url=%2Fen%2Findex.php%3Ff%3D50589
Zur letzten Frage: Das von dir angesprochene Währungsrisiko hat nichts mit dem Börsenplatz und mit der Handelswährung zu tun, sondern mit der Herkunft der Unternehmen im entsprechenden ETF. Geringfügige finanzielle Auswirkungen können für dich durch den Währungswechsel beim Trade (CHF in EUR) und unterschiedliche Börsenplatzgebühren (beim gestaffelten Preismodell) resultieren.
Beste Grüsse
SFB
Bin mit IB vollkommen zufrieden. Leider ist das Krypto Angebot noch sehr begrenzt. Bin aber sicher, dass sich das noch ändern wird.
Hallo Finanzblog Team
Super viel von Eurem IBKR Blog lernen können, vielen Dank.
Frage:
Ich möchte an der ASX (Börse Australien) Aktien kaufen. Bei IBKR habe ich angeklickt, dass ich (Schweizer Bürger und wohnhaft CH) Begünstigter eines steuerlichen Abkommens CH/Australien bin. Habe ich das richtig gemacht?
Gruss
Michael
Hoi Michael
Wir hätten wohl gleich wie du angeklickt. Was wir jedoch nicht verstehen, ist, wieso du überhaupt mit einer solchen Frage konfrontiert wirst, da du ja als CH-Bürger mit CH-Wohnsitz bei IBKR registriert bist und somit automatisch von den jeweiligen Doppelbesteuerungsabkommen profitieren solltest… Im Zweifel also an den IBKR-Support wenden.
Beste Grüsse
SFB
Liebes Team vom Schweizer Finanzblog
Zunächst herzlichen Dank für all die hilfreichen Infos, die Ihr auf Eurer Webpage bietet!
Ich bin wenig erfahren und möchte erstmals einen Betrag in einem ETF anlegen. Über Eure Seite bin ich auf IBKR aufmerksam geworden und wollte soeben dort ein Konto eröffnen.
Nun macht mich der folgende Satz von Euch unsicher: “Hinweis, dass ETFs bezüglich der Einlagensicherung als Sondervermögen betrachtet werden, gelöscht, da dies gemäss Support bei Interaktive Brokers UK nicht der Fall ist.”
Bislang dachte ich, dass ETF immer Sondervermögen sind. Alles andere interessiert mich tatsächlich nicht, ich möchte nur langfristig einen gewissen Betrag in einen World ETF anlegen, dabei keine laufenden Depotkosten haben, aber auch kein Risiko, dass der Broker pleite geht und mich das dann trifft. Besteht also bei IBKR entgegen meinem bisherigen Verständnis der ETF als Sondervermögen doch das Risiko, dass sich eine Pleite von IBKR direkt auf mich auswirkt?
Bei Trustpilot finde ich dazu einen warnenden Hinweis eines Users, dass bei IBKR Aktien auf IBKR und nicht auf die investierende Person selbst geschrieben werden. Hat es etwas damit zu tun oder ist das wieder eine ganz andere Geschichte?
Und falls die ETF bei IBKR tatsächlich nicht als Sondervermögen gelten, habt Ihr einen Tipp eines Brokers, bei dem:
1. keine laufenden Depotgebühren anfallen,
2. ETF als Sondervermögen gelten und
3. keine Wertschriftenleihe stattfindet?
Das wäre riesig.
Viele Grüsse
Götz
Hoi Götz
Bei IBKR gelten ETFs zwar nicht als Sondervermögen, doch unterliegen sie – anders als in der CH – bis zum Wert von 250’000 USD der Einlagensicherung (Barmittel zusätzlich 250K). Zudem werden die ETFs separat verwahrt. In diesem Kapitel findest du die für uns relevanten IBKR-Sicherheiten, welche wir als umfassend einschätzen: https://schweizerfinanzblog.ch/interactive-brokers-schweiz-erfahrungen/#Wie_sicher_ist_IBKR
Beste Grüsse
SFB
Bin per Zufall auf euren echt guten Block gestossen – echt Klasse gemacht.
Als WEB-IBKR-Neuling finde ich keine Antwort auf die Frage wie man bei bestehender Aktienposition noch nachträglich einen Stop-Loss und/oder Gewinn-Realiesierung eingibt.
Für den Stop-Loss scheint es mir gelungen zu sein eine Verkaufsorder anzuhängen die nun als PreSubmitted im System ist.
Wie kann ich zusätzlich auch noch eine Gewinn-Realisierung bei höheren Kursen eingeben? Finde nur Verkaufsorders die aber sofort auslösen dürften, da diese ja sofort bei tieferem als angegebenem Kurs auslösen würden.
Gibt es sowas nicht oder was mache ich da falsch?
Danke schon mal für eine Antwort
Marcel
Hallo, vielen Dank für euren Blog – der hilft wirklich sehr, um sich eine gute Uebersicht zu verschaffen Toll! Ich bin auf der Suche nach einem Broker um kostengünstig einen automatisierten ETF sparplan anzulegen. Interesse habe ich am MSCI world in CHF. Wenn die Kommentare noch aktuell sind bietet IBKR den ETF nicht mit Schweiz als handelsplatz und oder CHF als Währung an. Stimmt das? in EUR, USD und Handelspläze ausserhalb der CH bin ich bereits investiert und würde demnach gerne mit dem ETF lokal bleiben, um zu diversifizieren und Währungskosten zu vermeiden. Macht das Sinn? Würdet ihr demnach eventuell einfach Swissquote oder einen CH broker empfehlen? Danke und VG
Hoi Stefanie
Klar, ein automatischer ETF-Sparplan finden wir sinnvoll. Und korrekt, ein ETF mit Handelswährung CHF spart dir Währungswechsel-Gebühren beim Handel.
Welchen MSCI World in Handelswährung CHF meinst du? Auf justetf sind wir nur auf “CHF Hedged” Exemplare gestossen (d.h. Produkte mit Währungsabsicherung). Für beispielsweise das grösste (bezüglich Fondsvolumen) davon, von iShares mit dem Ticker IWDC, bietet IBKR einen automatischen Sparplan ein.
Zu deiner letzten Frage: Einen Schweizer Broker wie Swissquote empfehlen wir insbesondere dann, wenn dir ein umfassendes ETF-Angebot mit oder ohne Sparplan sowie ein zuverlässiger Support wichtig sind.
Beste Grüsse
SFB
Ich handle weniger mit ETFs dafür mehr mit Optionen, also Short Puts und Short Calls, etc. Entsprechend handle ich monatlich entsprechend viel. Mein Broker ist Lynx, dort bezahle ich für einen Optionstrade 3.50 USD, da kommt einiges zusammen. Bei IB fand ich die Gebührenübersicht nicht wirklich schlüssig. Es würde mich interessieren, wie hoch ein Optionstrade bei IB für einen Schweizer Kunden, 100 000 +, kostet und ob sich ein Wechsel von Lynx auf IB mit dieser Strategie lohnen würde.
Danke für die tollen Vergleiche der Broker! Eine Frage hätte ich noch: Gibt es eine Quellensteuer für Schweizer Kunden von IB auf Erträge beim Handel die die britische Finanzbehörden einbehält? Oder gibt es hier Doppelbesteuerungsabkommen zwischen der Schweiz und der UK, die das Vermeiden?
Wir gehen davon aus, dass du mit “Erträge beim Handel” allfällige, darauf anfallende Kapitalgewinnsteuern meinst zulasten CH-Privatanleger durch die Kundenbeziehung zu IB UK. Ein von uns kontaktierter IB Mitarbeiter vom CH-Team, der gleichzeitig auch langjährige Trading-Erfahrung mit IB hat (privat, nicht gewerblich), bestätigt uns, “dass IB keine Kapitalgewinnsteuern zurückhält”. Sollte sich dies künftig einmal ändern, “würden wir die CH-Kunden entsprechend informieren”.
Insofern kann also Entwarnung gegeben werden.
Ich finde bei Interactive Brokers folgende ETF’s nicht:
iShares Core MSCI World UCITS / IE00B4L5Y983
Vanguard FTSE All-World UCITS ETF (USD) Accumulating / IE00BK5BQT80
Könnt ihr nachschauen, ob es diese grossen ETF’s tatsächlich bei IBRK nicht gibt?
Vielen Dank.
Ja diese ETFs gibt es bei Interactive Brokers, z.B. an der Londoner Börse in den Handelswährungen USD und GBP. Falls du bereits IBKR-Kundin bist und dir keine Treffer angezeigt werden, solltest du deine Einstellungen bei “Handelsberechtigungen” prüfen und neben CH weitere Börsenplätze freischalten (z.B. GB, D, F und NL).
Ich habe eine Frage zu den Gebührenmodellen. Ich habe eigentlich rausgelesen, dass sich das gestaffelte Modell erst ab grossen Investitionen lohnt, aber in dem Kapitel “ETFs ohne Transaktionsgebühren” sind 4 Käufe von ETFs beschrieben und ich verstehe nicht wieso da die Gebühr vom fixes Modell (Festpreis) so viel höher ist, als die vom gestaffelten Modell.
Lohnt sich also doch mitunter das gestaffelte Modell für kleinere Investitionen?
Ja, das gestaffelte Preismodell eignet sich auch für kleinere Beträge. Wir schreiben im Beitrag dazu:
“Dieses Preismodell eignet sich insbesondere für Anleger, welche monatlich Beträge im drei- und vierstelligen Bereich investieren wollen/können. Zudem dürften mehrheitlich Grossanleger mit Investitionssummen ab 50’000 EUR dieses Preismodell wählen.”
Hallo zusammen
Ev. kann mir jemand helfen:
IE00B4L5Y983 in USD, thesaurierend, Schweizer Stock exchange (SWX=>SIX)
In der Suche von IB, wie kann ich den “richtigen” ETF auf der richtigen Börse finden? Wenn ich in der Suchfunktion IE00B4L5Y983 eingebe, kommen sehr viele Einträge.
Wie zb.
SWD STK@Smart
IWDA STK@Smart
IWDA STK@Smart
SWDA STK@LSEETF
SWDA STK@EUIBSI
IWDA STK@EBS
…
…
Heisst das, dass dieser World MSCI thesaurierend, darum “S”WDA, in Zuerich bei IB gar nicht erhältlich ist?
Sehr gute Frage! Gemäss der in unserem Review verlinkten IBKR-Produkteliste sollte dein Wunsch-ETF IE00B4L5Y983 bei IBKR in USD an der CH-Börse SIX (Achtung: bei IBKR “EBS”) erhältlich sein. (Damit wir filtern konnten, mussten wir die Liste ins Excel übertragen. Wie im Review erwähnt, ein unverständlicher Schwachpunkt von IBKR!) Der Ticker lautet für diesen ETF beim Anbieter iShares SWDA (Achtung: bei IBKR “IWDA”). Es wäre also das letzte Produkt in deiner Liste. Aber der Verwirrung noch nicht genug: Bitte wähle diesen doch mal an und prüfe, ob dir dann auch das korrekte Produkt mit Börsenplatz “EBS” angezeigt wird. Bei Stefan erscheint nämlich London bzw. LSEETF als Börsenplatz. Falls bei dir auch, kann dir wohl nur noch der IBKR-Support weiterhelfen….
Habe das gleiche Problem. Für alle schweizer Börsenplätze wird mir GB oder NL als Handelsplatz angegeben und er fordert meine Währung im Vorhinein von CHF in USD zu konvertieren.
Was würdet ihr eher empfehlen, Degiro oder IBKR?
Danke für die Hilfe.
Lg Chris
Hoi Chris
Beide Broker bieten u.E. sehr attraktive Konditionen an. So kosten Trades bei beiden Anbietern nur wenige CHF, also eigentlich vernachlässigbar. Wenn es um den Währungswechsel und um Wertschriftenkredite geht, sehen wir IBKR im Vorteil. (Letztere waren für Toni ausschlaggebend für den Wechsel zu IBKR, während Stefan zweigleisig fährt, d.h. DEGIRO und IBKR.) Bei unseren Top-ETFs, welche an der CH-Börse gehandelt werden, hat wiederum DEGIRO die Nase vorn bzw. verfügt über die grössere Auswahl.
Du siehst, letztlich kommt es auf dein Anlageverhalten und auf deine Produktepräferenzen an. Falls du unschlüssig bist, könnte dir unsere Empfehlungsseite weiterhelfen, wo du Steckbriefe mit den wichtigsten Eigenschaften beider Broker findest.
LG SFB
Hallo,
danke für die Antwort. Ich bin derzeit bei Postfinance und es ist unglaublich teuer, um von dort wegzukommen. Die Preise sind wirklich Wucher! Deshalb suche ich nun einen günstigen und guten Broker.
Liebe Grüsse
Chris
Hallo
super Darstellung, habe gerade eine Konto eröffnet, den Prozess durchlaufen.
Um dies mal zu testen.
Etwas stutzig macht mich, dass ich in die USA einzahle, nicht nach UK.
Gibt das nicht steuerrechtliche Probleme?
USA – Schweiz
Danke für rasches Feedback, bevor ich die Zahlung auslöse ; )
(kann den printscreen, mailen)
Überweisung vornehmen an Begünstigten/Kontobezeichnung
Interactive Brokers LLC
One Pickwick Plaza
Greenwich, Connecticut 06830
Vereinigte Staaten
via UBS
Internationale Bankkontonummer (IBAN)
CH64 0023 0230 0576 8905 U
SWIFT/BIC-Code
UBSWCHZH80A
Merci für deine Anfrage. Leider dürfen wir keine Steuerberatung anbieten. Aber wir können dir einfach von unseren Erfahrungen als IBKR-Kunden berichten:
Auch nach zahlreichen Überweisungen haben wir, Toni und Stefan, bisher nie irgendwelche “steuerrechtlichen Probleme” mit Interactive Brokers gehabt. Bitte beachte, dass deine Zahlung auf ein Schweizer Bankkonto (IBAN CH…) geht, dessen Begünstigter IBKR USA ist.
Nachtrag: Wie wir auf Anfrage vom IBKR-Support erfahren haben, werden von CH-Kunden überwiesene CHF einem UK-Konto (nicht US-Konto) der Citibank (London) gutschrieben.
Ich möchte regelmässig in eure analysierten ETF einsteigen, am liebsten automatisiert.
Dazu zwei Fragen:
1. Beim Kauf kann ich wählen zwischen “Limit”-Order und “Market”-Order. Eure Empfehlung?
2. Kann ich automatisierte ETF-Käufe auf der IBKR-Plattform einrichten?
Danke und Gruss
Christoph
1. vgl. unsere Antwort zuvor.
2. nein, das geht u.E. nicht.
2. Mittlerweile geht das. Recuring investments . Super nice regelmässig z.b einen etf jeden monat für 1000 usd kaufen.
Ihr seid meine Investment-Offenbarung, macht unbedingt weiter so!
Ich möchte regelmässig in eure empfohlenen ETF investieren.
Dazu kann ich beim Kauf “Limit”-Order oder “Market”-Order wählen.
Was ist eure Empfehlung?
Merci für dein tolles Lob! Wir gehen da unterschiedlich vor: Toni bevorzugt “Market” und Stefan “Limit”. Bei letzterem setzt du dir einfach eine maximale Obergrenze. Diese sollte nicht zu tief sein, ansonsten der Trade nicht stattfindet.
Danke für den ausführlichen Artikel, er hat mich dazu bewogen, bei IBRK ein Konto zu eröffnen. Allerdings bin ich jetzt ziemlich ernüchtert, da ich keinen einzigen ETF finde der folgende Kriterien erfüllt:
-MSCI World
-Thesaurierend
-Gehandelt an der SIX
-TER < 0.3%
Kann mir jemand einen empfehlen?
Auch sehr enttäuschend ist, dass IBRK keine aktuelle Übersicht über die verfügbaren ETFs mit Filtermöglichkeit hat. Ich habe zwar folgenden Link gefunden, aber die meisten ETFs von der Liste sind NICHT auf SIX. Oder mache ich etwas falsch bei der Suche?
https://www.interactivebrokers.com/en/index.php?f=2222&exch=ebs&showcategories=&q=msci%20world
Vielen Dank für deine Anfrage. Unsere Recherche ist zum gleichen Ergebnis gekommen. Leider. Für dich gibt es nun zwei Alternativen: Beim Broker bleiben, aber Börsenplatz wechseln. Oder dem Handelsplatz Schweiz die Treue halten und den Broker wechseln. Swissquote und DEGIRO sind bezüglich deines Filters besser als IBKR aufgestellt (vgl. unsere Empfehlungsseite mit Promo-Codes).
Danke für die Antwort. Finde es sehr schade, dass ihr IBRK empfehlt und auf jeder Seite Werbung dafür einblendent wenn es dort kaum einen eurer empfohlenen ETFs zu kaufen gibt. Ich habe mich aufgrund dieses Artikels für IBRK entschieden und bereits stunden mit der ETF-Suche verbracht.
Welche Konsequenzen hat der Wechsel des Handelsplatzes? Im Artikel “ETFs: Worauf du bei der Wahl achten solltest” schreibt ihr nur “Selbstverständlich kannst du ETFs auch an ausländischen Börsenplätzen erwerben, was jedoch steuerlich etwas aufwändiger sein kann.” Habt ihr das noch irgendwo ausführlicher dokumentiert?
Merci, dass du nachgehakt hast. Kritische Leser:innen helfen uns effektiv, unseren Blog laufend zu verbessern…
Interactive Brokers ist für uns ein Top-Broker mit teilweise unschlagbaren Konditionen, weshalb wir ihn auch empfehlen. Aber: Wir sind bis jetzt (leider) noch auf keinen Broker gestossen, welcher für alle Bedürfnisse der ultimativ beste ist. Diese Erkenntnis trifft auch auf IBKR zu: Wenn für dich der Börsenplatz Schweiz ein wichtiges Kriterium ist, dann bist du je nach ETF-Produktwahl bei DEGIRO und insbesondere bei Swissquote besser aufgehoben. Bei Swissquote ist die Auswahl an ETFs an der SIX schlicht riesig und mit der Pauschalgebühr von 9 CHF/EUR/USD für CH-Verhältnisse auch zu fairen Konditionen haben.
Zum Börsenplatz: Gemäss unserer Erfahrung ergeben sich für dich keine grundsätzlichen steuerlichen Nachteile mit der Wahl eines ausländischen Börsenplatzes, insbesondere dann nicht, wenn du dich für einen auf dem Markt etablierten MSCI World ETF entscheidest. Beim Ausfüllen der CH-Steuererklärung könnte es jedoch sein, dass ein exotischer ETF (an einem ausländischen Börsenplatz) bei der eidg. Steuerbehörde nicht registriert ist, sodass du beim elektronischen Ausfüllen der Steuererklärung alle Daten manuell erfassen musst. (Normalerweise reicht ja die Eingabe des ISIN und Dividenden & Co. werden automatisch berechnet…) Es geht also unserer Meinung nach höchstens um einen zeitlichen und nicht um einen finanziellen Mehraufwand… (Disclaimer: Diese Aussagen entsprechen unserer Erfahrung und sind natürlich keine Steuerberatung)
Danke für den Beitrag, war sehr aufschlussreich. Mich wundert es nur, dass wenn ich euren Registrierungslink klicke. auf die .com Seite geleitet werde, aber müsste das nicht .co.uk sein?
Wenn man sowohl in DE als auch in CH einen Wohnsitz hat, ist es dann sinnvoller sich mit dem DE Pass anzumelden, oder macht es keinen Unterschied?
3. und letzte Frage. Es gibt wohl eine Kooperation zw. IB und Lynx, wäre das nicht sinnvoller?
https://www.lynxbroker.ch/lp/p/interactive-brokers/?a=3355991882&utm_source=google&utm_medium=cpc&utm_adgroup=interactive%2520broker%2520%5BPH%5D&utm_campaign=2-1_CH-DE_Generic-High-DESK&d=c;&gad=1&gclid=CjwKCAjwyqWkBhBMEiwAp2yUFmzD2xHYZeMnYkbdBBjYvtOoPS6-DXi7ay5uyufWqLXRCyo34FpWVhoC_YoQAvD_BwE
Danke
Merci fürs Lob. Zu deinen Fragen:
1) Indem du bei der Registrierungsmaske “dein” Land angibst, wirst du automatisch korrekt zugeteilt.
2) Wir wissen nicht, ob IB für Kunden aus der Schweiz oder aus Deutschland vorteilhafter ist. Wir haben nur IB für Kunden mit Schweizer Wohnsitz getestet. Diese werden IB UK zugeteilt.
3) Davon gehen wir nicht aus. Denn direkt beim Original Kunde zu sein, dürfte günstiger sein, denn der “Mittelsmann” Lynx möchte ja auch noch etwas verdienen.
Hey, vielen Dank für die schnelle Antwort, dann spielt die Domain also keine Rolle.
Werde es dann wohl als CH Kunde abschliessen, da ich auch nicht weiss ob DE oder CH besser wäre. Habt ihr einen Affliate Link, damit man euch mit dem Abschluss noch unterstützen kann?
Wenn du uns unterstützen möchtest, kannst du dich gerne bei IB über den Registrierungslink im Artikel anmelden. Vielen Dank!
Die gestaffelten Preise verstehen sich nicht als 50.000 sondern als 50.000.000 (Millionen). Erst ab diesem Betrag rutscht man in die zweite Rabattstufe. Das dürfte dann bei den meisten Anwendern hinfällig sein.
Merci für deinen Hinweis. In der Tat: Die erste Rabattstufe wird erst nach 50 Mio. CHF erreicht… Und ja, die meisten Privatanleger dürften nicht in den Genuss dieser Rabattstufe kommen… Wir haben die entsprechende Passage angepasst.
Ihr schreibt:
Tipp 1: Wenn du bereits auf deinem Schweizer Bankkonto über Fremdwährungsbestände verfügst und gleichzeitig in Anlagen mit fremdländischer Handelswährung investieren möchtest, kannst du dir die Fremdwährungsgebühren von IBKR ganz einsparen. Denn bei IBKR ist es möglich, über 100 Fremdwährungskonten zu führen.
Bei mir werden unterschiedliche Währungen von unterschiedlichen Konten immer direkt in die Basiswährung (CHF) überführt. Warum werden diese nicht separat als unterschiedliche Währungen auf dem IB Konto angezeigt?
Gehe in die Rubrik “Portfolio” und danach “Cash Report”… Dann sollten dir die Fremdwährungsbestände separat nach Währung angezeigt werden. Der Gesamtbetrag bzw. die kumulierten Barmittel werden dir in Basiswährung CHF angezeigt.
Hallo,
Weiter oben auf dieser Seite steht: IBKR bietet ihren Kund:innen eine grosszügige Einlagensicherung von 500’000 USD an.
Ich kann diese Info bei Interaktive-brokers nicht finden. Gilt das auch für CH-Privatanleger?
…diese Info bezüglich der 500’000 USD Einlagensicherung steht hier.
Doch wie uns vorhin der Support auf Anfrage mitteilte, gibt es Änderungen. Offenbar ist neu oder wird neu eine britische Organisation für die Einlagensicherung für CH-Kunden zuständig: https://www.fscs.org.uk/ (Je nach Anlageprodukt dürfte jedoch nach wie vor die US-Einlagensicherung zum Tragen kommen.) FSCS sieht nur eine Einlagensicherung von 85’000 £ vor, womit wir dann wieder etwa bei CH-Verhältnissen wären. Leider ist die Kommunikation seitens IBKR in dieser Sache nicht transparent. Sobald wir auf gesicherte Informationen stossen, werden wir diese in den Artikel einfliessen lassen. So oder so: ETF-Anlagen sind Sondervermögen und nicht Gegenstand der Einlagensicherung, da sie ohnehin geschützt sind bzw. nicht in die Konkursmasse fallen. Mit anderen Worten: Entscheidend für ETF-Anleger ist ihr Cash-Anteil. Wer sicher gehen möchte, sollte ihn nur bis zur Limite der Einlagensicherung halten.
Hallo. Gemäss diesem Interview sind Aktien bei IBKR kein Sondervermögen:
https://inside-markets.com/interactive-brokers-im-interview-brexit-und-einlagensicherung/
Was stimmt nun? Danke
Hoi Jasmin
Merci für deine Anfrage und dein Hinweis bezüglich der Einlagensicherung. Das von dir verlinkte Video worin von einer Einlagensicherung von nur 20K die Rede ist, ist schon älter (2020) und bezieht sich u.E. auf EU-Kunden. CH-Kunden sind an einer anderen IB-Schwestergesellschaft “angehängt”, nämlich Interactive Brokers UK (IBUK), wie dieser Link zeigt.
Der Zufall will es, dass genau heute die neue Kundenvereinbarung von IBUK in Kraft tritt. Zum Thema “Einlagensicherung” haben wir unten den für unseren Geschmack zu vage formulierten Originaltext reinkopiert. Wohl in Abhängigkeit der Art der Anlagen kommt entweder die Einlagensicherung gemäss Ziff. A9.1 (bis 500’000 USD) oder Ziff. A9.2 (bis 85’000 £) zum Tragen. Auch uns interessiert es, in welchen Fällen für CH-Kunden, welche Einlagensicherung zum Zuge kommt, und zwar insbesondere für Aktien-ETFs und Bargeld. Telefonisch hat man uns seitens IB auf unsere Anfrage darauf hingewiesen, dass neu A9.2 gelten werde. Doch weshalb erwähnt man dann ebenfalls die grosszügigere Regelung gemäss A9.1? Wir wissen es leider nicht. Eine entsprechende schriftliche Anfrage haben wir an Interactive Brokers gestellt. Wir warten noch auf Antwort.
A9.1 US compensation
IBLLC is a broker-dealer registered with the Securities and Exchange Commission and is a member of the FINRA, CRD#:
36418. IBLLC is a member of the Securities Investor Protection corporation (“SIPC”). SIPC currently protects the securities
and/or other property in certain client accounts up to US$500,000, including US$250,000 for claims for cash. SIPC does not
cover fluctuations in the market value of investments. Account protection is not provided for the accounts of banks or brokerdealers maintained for their own account. Nothing in this Agreement or on the IBLLC website is intended to be a
representation or warranty with respect to the terms of SIPC coverage, which are determined by SIPC. Visit http://www.sipc.org or
call +1 (202) 371-8300 for more information.
A9.2 UK compensation
You may be eligible for protection afforded by the UK Financial Services Compensation Scheme (“FSCS”) which compensates
private clients if a UK company that is engaged in investment business becomes insolvent. However, the extent that you seek,
or could seek, compensation from the FSCS will depend upon the type of business and the circumstances of the claim. FSCS
coverage is restricted to designated investments and may not cover certain investments or transactions, depending on how
they are characterised under the FSCS. The maximum payment under the FSCS in respect to designated investments is
currently 100% of a claim up to a maximum of £85,000. Further information about compensation is available from the UK
Financial Services Compensation Scheme at http://www.fscs.org.uk.
…soeben hat uns die folgende Antwort bezüglich Einlagensicherung von Julian S. vom Interactive Brokers Kundenservice erreicht:
“Ich habe dies noch einmal intern mit dem UK Compliance-Team geprüft und mir wurde mitgeteilt, dass unabhängig davon ob das Instrument bei IB-LLC oder IB-UK gelagert wird, der Einlageschutz bei Interactive Brokers UK Konten bei 85.000 GBP durch den Schutz durch FSCS liegt.”
Wir haben nun nochmals bezüglich der durch die Einlagensicherung geschützten Vermögensteile nachgehakt (Welche Vermögenswerte sind damit geschützt? Werden ETFs auch bei IBUK als Sondervermögen betrachtet?) Wir melden uns wieder….
Hallo
Also nun bin ich total verwirrt. Ich bin auch Kunde bei IBKR und mir wurde das Insured Bank Deposit Sweep Program offeriert https://www.interactivebrokers.com/en/accounts/sweep-program.php
(EINLAGENSICHERUNG ÜBER 2 MIO)
Ich habe mich dort angemeldet. Nun bin ich verunsichert ob das für mich als Schweizer Kunde zutrifft. Könnt Ihr mir da weiterhelfen?
Wenn Dir seitens IBKR das Insured Bank Deposit Sweep Program offeriert wird, gehen wir davon aus, dass du hierfür auch berechtigt bist bzw. von den grosszügigen Sicherheiten profitieren kannst. Alles andere wäre doch unlogisch. Gratuliere:-)
Mal abgesehen von diesem Programm erhalten wir leider von IBKR bezüglich Einlagensicherung unterschiedliche Informationen. In englischer Sprache wurde uns von IBKR am 18.4.2023 eine Einlagensicherung von 500’000 USD bestätigt:
With regard to the assets in the ordinary account, funds and assets of Interactive Brokers U.K. Limited (“IB UK”) customers are maintained at Interactive Brokers LLC (“IBLLC”). Customer securities accounts at IBLLC are protected by the Securities Investor Protection Corporation (“SIPC”) for a maximum coverage of $500,000 (with a cash sublimit of $250,000) and under IBLLC’s excess SIPC policy with certain underwriters at Lloyd’s of London for up to an additional $30 million (with a cash sublimit of $900,000) subject to an aggregate limit of $150 million.
Der deutschsprachige IBKR-Support ist diesbezüglich etwas knausriger und bestätigt am 15.5.2023 ein weiteres Mal nur 85’000£:
Also wie schon erwähnt sind UK Konten bis zu 85.000 GBP durch FSCS geschützt. Dies ist der generelle Schutz für Finanzinstitute in Großbritannien. Dies wurde so vom Compliance Team kommuniziert.
Zuvor am 19.4.2023 präzisierte er auf unsere Nachfrage die 85’000£:
Die Wertpapiere und Barsalden sind durch die 85.000 GBP gedeckt. Wertpapiere werden nicht, wie z.B unter deutschen oder schweizer Regulierungen als Sondervermögen gezählt.
Wir sind nun im Artikel nun auf diese konservativere Version umgeschwenkt. Bleiben aber dran und aktualisieren bei Bedarf wieder….
Hallo
Ich habe mit dem englischen support von IBKR telefoniert
und die wahrscheinlich indische Person hat mich auf interactive brokers.co.uk unter client protection verwiesen.
Dort steht:
Account Protection
Interactive Brokers (U.K.) Ltd. (“IBUK”) custodies certain of your securities positions and cash with its US affiliate, Interactive Brokers LLC (“IBLLC”), which is licensed by the US Securities & Exchange Commission and a member of the US Securities Investor Protection Corporation (“SIPC”). To the extent that your securities and cash are custodied at IBLLC, they are protected by SIPC for a maximum coverage of $500,000 (with a cash sublimit of $250,000) and under Interactive Brokers LLC’s excess SIPC policy with certain underwriters at Lloyd’s of London for up to an additional $30 million (with a cash sublimit of $900,000) subject to an aggregate limit of $150 million. Futures and options on futures are not covered. This coverage provides protection against failure of a broker-dealer, not against loss of market value of securities.
Ich habe dem englischen Support gesagt, dass der deutsche IBKR support und das UK IBKR compliance
Euch in Emails geantwortet hat, dass die Einlagensicherung nur £85000 ist bei Interactive Brokers UK.
Er hat mich gebeten, ein Screenshot der Emails in mein offenes Webticket anzuhängen, damit sie den Inhalt überprüfen können.
Bitte schickt mir diese Emails vom deutschen IBKR support und vom IBKR UK compliance team auf meine Email. Diese Sache muss unbedingt abgeklärt werden.
Zudem –
wie habt Ihr den deutschen IBKR support und das IBKR compliance in UK erreicht? Ich kann ein WEB ticket eröffnen, aber wie stelle ich sicher, dass es zum deutschen IBKR geht?
Ausserdem erhalte ich keine Emails von IBKR sondern die Antwort ist in meiner Inbox im message center.
Besten Dank
Ok super, wenn du an dieser Sache dranbleibst. Die Printscreens schicken wir dir per Mail. Zu deiner Frage: Wenn wir mit IBKR schriftlich Kontakt aufnehmen, lösen wir über das “Sichere Mitteilungszentrum” von IBKR ein Ticket und formulieren unser Anliegen. Dabei haben wir die Erfahrung gemacht, dass wir jeweils in der von uns gewählten Sprache eine Antwort in derselben Sprache von IBKR erhalten, also entweder vom englischsprachigen oder deutschsprachigen (nicht deutschen) Supportteam. Möglicherweise sind das teilweise dieselben Personen.
Hi,
Viele Dank für diesen super ausführlichen Artikel!
Wie in eurer Antwort vom 03 April 2023 um 13:23 erwähnt, habt ihr bei IBKR nachgefragt, ob Aktien-ETFs als Sondervermögen betrachtet werden. Habt ihr diesbezüglich ein Feedback erhalten?
Werden Aktien-ETFs nun als Sondervermögen betrachtet und bei einem Konkurs ausgesondert oder sind die Aktien ETFs nicht Teil des Sondervermögen und “nur” über die Einlagensicherung geschützt was dann gemäss A9.2 UK compensation 85’000.- GBP betragen würde.
Wobei ihr aber in einer anderen Antwort vom 28. März 2023 um 10:44 Uhr schreibt: “So oder so: ETF-Anlagen sind Sondervermögen und nicht Gegenstand der Einlagensicherung, da sie ohnehin geschützt sind bzw. nicht in die Konkursmasse fallen.”
Vielen lieben dank für euere Rückmeldung.
Herzliche Grüsse
Luca
Hoi Luca
Bezüglich der Einlagensicherung & Co. sind wir 2023 mit IBKR, einschliesslich des CH-Managements, mehrmals und intensiv in Kontakt getreten, weil wir zum Sicherheitsthema unklare und teilweise widersprüchliche Informationen hatten Daraufhin haben wir das Kapitel “Wie sicher ist IBKR?” aktualisiert. Bitte stütze dich also bezüglich dieser Thematik auf dieses überarbeitete, mit IBKR abgestimmte Kapitel, wo wir u.a. die separate Verwahrung des Kundenvermögens als wichtigen Sicherheitsaspekt von IBKR herausgestrichen haben.
Beste Grüsse
SFB
Hallo allerseits
Ich bin totaler Neuling im Anlagegeschäft und mich erst am Einlesen an den verschiedensten Orten.
Unter anderem habe ich auch diesen Dialog hier zwischen euch und anderen Nuzern hier sowie euren Artikel zur Sicherheit von Interactive Brokers aufmerksam durchgelesen…. und bin leider nach wie vor verunsichert, vermutlich mehr als zuvor. Deshalb eine Nachfolgefrage dazu anhand eines Beispiels, ich würde mich freuen, wenn ihr mir das ohne weitere Zweifel bei mir zu hinterlassen glasklar beantworten könntet.
Wenn ich also z. B. eine Million Dollar in einen US-domilizierten an der New Yorker ARCA-Börse gehandelten ETF via Interactive Brokers investiere (soll ja aus steuerlichen Gründen das beste Domizil für CH-Anleger sein) und CHF 100’000.– auf meinem Barkonto bei Interactive Brokers gleichzeitig noch halte und interactive Brokers geht nun plötzlich pleite/konkurs. So würde ich lediglich CHF 15.000.– verlieren, da 85.000.– vom Barkonto über die Einlagensicherung gedeckt wären und das in den erwähnten ETF investierte Geld (die erwähnte ca. eine Million Dollar) sowieso sicher wäre, da die Anteile auf meinen Namen lauten und dann irgendwie (von einem Insolvenzverwalter?) dann wieder auf mich übertragen werden würden, ist das korrekt? Und damit wäre meine weitere Frage, wie gelangt man denn danach wieder in die Kontrolle über den in den ETF investierten Betrag von ca. einer Million, da man ja über Interactive Brokers dann nicht mehr daran herankommen würde? Ist das realistischerweise gesehen eine unkomplizierte Angelegenheit oder viel eher eine sehr aufwändige, langfristige Odysee die man dafür durchlaufen müsste und überhaupt realistisch an die Million wieder heranzukommen?
Hoi Alex
Bezüglich der Sicherheit von Interactive Brokers haben wir uns intensiv mit IBKR bzw. den zuständigen Personen auseinandergesetzt, auch weil wir zuvor widersprüchliche Informationen erhalten hatten. Unseren diesbezüglich letzten Stand findest du nicht in letztjährigen Kommentaren, sondern im laufend aktualisierten Hauptartikel. Wir, Toni und Stefan, erachten IBKR aus dem im Hauptartikel dargelegten Gründen als einen sehr sicheren Broker und verwalten über IBKR je ein namhaftes Portfolio. Aber das ist natürlich unsere persönliche Meinung. Jede/r muss das für sich individuell entscheiden und abwägen, welche Faktoren ihr/ihm bei einem Broker wichtig sind. Eine Vollkasko-Versicherung beim Investieren gibt es nicht.
Beste Grüsse
SFB
Hallo,
ich habe letztes jahr von degiro zu ibkr gewechselt.
Nun habe ich eine frage bezüglich den Steuern:
Wo finde ich den Auszug den ich für die Steuern brauche?
Vielen Dank
Hoi Michi
Ein Steuerbeleg, worin der Portfoliowert (per 1.1. und per 31.12.), die Transaktionen, die Dividenden sowie die angefallenen Gebühren enthalten sind, kannst du wie folgt generieren (Variante Stefan): Kontoauszüge/Aktivität/Zeitraum “jährlich 2022” wählen / Register “Nettovermögenswert”, “Transaktionen” und “Dividenden” aufklappen. Klickst du dann aufs Druckersymbol wird dir ein PDF mit all den zuvor ausgewählten Inhalten generiert. Immerhin, doch einfacher wäre natürlich ein “One-Click-CH-Steuerbeleg”. Diesbezüglich haben wir bei IBKR eine Anfrage gestartet, welche noch pendent ist. Sollte es einfachere Möglichkeiten geben, informieren wir wieder.
Beste Grüsse
SFB
Hallo
Habt ihr eine Rückmeldung betreffend CH-Steuerauszug erhalten?
Gibt es allenfalls eine Möglichkeit das IB Account in ein Multibanking System zu integrieren?
Vielen Dank
Hoi Christoph
IBKR hat unser “Do-it-yourself-Vorgehen” bei der Erstellung des Steuerauszugs bestätigt. IBKR antwortet uns am 6.3.2023 wie folgt:
“….Sie können solche Informationen in Ihrem Activity Statement finden.
Das Activity Statement können Sie auf folgender Weise aufrufen:
1. In das Client Portal einloggen
2. Klicken Sie auf Berichte/Kontoauszüge
3. Klicken Sie auf den blauen Pfeil neben Aktivität
4. Wählen Sie den Zeitraum aus
5. Wählen Sie das Format, das Sie herunterladen möchten
6. Klicken Sie auf Starten
Bitte beachten Sie, dass Interactive Brokers keinen spezifischen Steuerauszüge für schweizer Steuerbehörde erstellt.”
Multibanking System ist für uns kein Thema. Falls das für dich eine Option darstellt, bitte deine spezifischen Vorstellungen direkt beim IB-Support “deponieren”.
Beste Grüsse
SFB
Hi SFB,
Welche Strategie würden Sie als die kostengünstigste ETF Anlagestrategie empfehlen?
– Mittels Interactive Brokers auf US-ETFs setzen und von dem Steuerabkommen und den TER-tiefen US-ETFs profitieren
– Mittels DeGiro auf Gratis ETFs setzen (z.B. World ETFs) und vom Wegfall der Kommissionen profitieren
Grossartiger Blog und weiterhin viel Erfolg!
Merci für Ihre Anfrage und das Lob! Die Gebühren erachten wir sowohl bei Interactive Brokers als auch bei DEGIRO als so tief, dass wir den Fokus primär auf das ETF-Produkt legen würden. Also wenn Ihr Wunschprodukt ein US-ETF ist, dann wählen Sie IBKR (da bei DEGIRO nicht angeboten). Einzig bei kleinen Investitionstranchen im dreistelligen Bereich erachten wir ein rein gebührenbezogener Fokus auf die Gratis-ETFs von DEGIRO als sinnvoll.
Hallo Zusammen
Ich hätte noch eine Frage zum Depotübertrag von Swissquote zu IBRK: Gemäss SQ fallen ja 50 CHF pro Position an. Mit welchen weiteren Kosten muss man hierbei rechnen? IBRK hat glaube ich keine Gebühren für eingehende Wertpapiere, aber die Börse SIX kassiert hier auch noch ab, habe ich zumindest gehört. Wie war das bei euch?
LG
Denis
Hoi Denis
Bei Toni sind keine weiteren Kosten angefallen.
Beste Grüsse
SFB
Hallo zäme
Vielen Dank für die rasche Antwort!
Dann überlege ich mir das mit dem Übertrag sicher nochmals. Gemäss Swissquote Chatbot muss ich das brieflich machen…
Ich schaue mal 😉
Merci und liebe Grüsse – Markus
Hallo Antun und Stefan!
Vielen Dank für diesen und natürlich alle anderen tollen Beiträge!
Ich möchte ein paar Positionen (vermutlich 3) von meinem Swissquote Depot zu IBKR transferieren. Nun stellt sich mir die Frage ob ich das per Depotübertrag (Punkt 12) machen soll, oder ob ich die Positionen bei Swissquote verkaufen soll, das Geld (USD) an IBKR überweisen soll und dort neue Positionen kaufen soll.
Wie ihr schreibt kostet der Depotübertrag bei Swissquote wohl 50 CHF. Ob er bei IBKR gratis ist verstehe ich ein bisschen zu wenig. Weiter weiss ich hier zu wenig wie ich hier vorgehen muss.
Wenn ich die Positionen bei Swissquote verkaufe bezahle ich natürlich auch einiges an Gebühren (SQ 9 CHF, Stempelsteuer 0.15%, Börsengebühren). Wenn ich dann noch USD an IBKR überweise verliere ich auch nochmals Geld (10 CHF SQ Gebühr und bei mir wurden letztlich noch zusätzliche Gebühren auf dem Weg zu IBKR abgezogen. Wo diese anfielen und wie diese berechnet werden ist mir unklar).
Ich möchte die 3 Positionen übertragen weil ich die eh früher oder später auflösen möchte. Aber wenn ich das bei IBKR mache, spare ich mir natürlich ein bisschen an Gebühren. Es handelt sich um Positionen im Wert von 13k USD, 18k USD und 80k USD. D.h. auch die Stempelsteuer schenkt ziemlich ein.
Vielen Dank im Voraus für eure Antwort und beste Grüsse – Markus
Hoi Markus
Toni kam bereits zweimal in den “Genuss” von Depotüberträgen von einem Broker zu einem anderen. Bei seinem ersten Transfer von drei Positionen von Swissquote zu DEGIRO dauerte es mehrere Wochen. Swissquote belastete ihm damals 140.25 CHF. Da diese Kosten unabhängig vom Wertschriftenwert zu Buche schlagen, dürfte für dich – finanziell betrachtet – besonders ein Transfer deiner grössten Position (80k USD) interessant sein. Empfehlung: IBKR Kundendienst vorgängig informieren, um welche Wertschriften es sich handelt. IBKR als empfangender Broker verlangt unseres Wissens keine Transfergebühren. Bei deinen beiden anderen, kleineren Positionen fällt das monetäre Argument nicht oder deutlich weniger stark ins Gewicht, weshalb wir hier auch einen Verkauf als eine prüfenswerte Option sehen. Der Vorteil dabei ist, dass du viel rascher diese Mittel wieder reinvestieren kannst.
Beste Grüsse
SFB
Hallo,
Eine kurze Frage zu IBRK und dem recht bekannten ETF Ishares MSCI World Core UCITS (IE00B4L5Y983). Ich habe kürzlich diesen ETF unter dem IBRK-Ticker IWDA an der Schweizer Börse @EBS kaufen wollen, er scheint dann aber von IBRK trotzdem an der @LSEETF gekauft worden zu sein. Ist euch das auch schon einmal passiert? Im Allgemeinen sind die Ticker und die Börsen (z.B. @smart) bei IBRK für Nicht-Profis etwas undurchsichtig, ansonsten bin ich mit IBRK aber sehr zufrieden.
Beste Grüsse
Hanspeter
Nein, das ist uns bei IBKR noch nie passiert, Hanspeter. Falls noch immer eine “falsche” Börse angezeigt wird, lohnt es sich wohl, den IBKR-Support zu kontaktieren. Dies ist über eine CH-Nummer möglich: 041 726 95 00.
Beste Grüsse
SFB
Hallo Zusammen
Vielen Dank für eueren Beitrag.
Komme noch nicht allzu recht mit dem Interface von IB. Bis jetzt habe ich es nicht geschafft mittels ISIN den ETF zu finden den ich suche, jedoch wenn ich nach dem Namen suche, finde ich einen der relativ ähnlich klingt. Aber finde nirgends eine aussage über die ISIN.
Meine Frage also, wie kann ich sicherstellen, dass der ETF den ich bei z.B justetf.ch gefunden habe und kaufen will, auch der gleiche bei IB ist?
Liebe Grüsse
Rami
Hoi Rami
Gemäss unserer Erfahrung findest du den gewünschten ETF bei IBKR am besten über den Ticker (auch Symbol oder Tickersymbol genannt). Diese Angaben findest du bei justetf nach Klick auf den Wunsch-ETF unter Übersicht / Börsennotierungen.. / Ticker (3. Spalte) oder in den Factsheets der Anbieter, welche bei justetf ebenfalls verlinkt sind. Der Ticker besteht in der Regel aus zwei bis fünf Buchstaben: z.B. VT, VSS, VWRL, CHDVD. Manche Exemplare enthalten auch Zahlen: z.B. IDP6. Werden dir bei IBKR mehrere Treffer angezeigt, dann wählst du den ETF aus mit deiner Wunschbörse (EBS steht bei IBKR für die CH-Börse SIX) und deiner bevorzugten Handelswährung.
Beste Grüsse
SFB
Hallo SFB Team
Noch eine naive Frage betreffend der USD 500 000 Einlagensicherung:
Bezieht sich diese Limite auf das gesamte Guthaben bei IKBR (Depot Werte und Guthaben auf Konten) oder nur auf die Konten? In der Schweiz und D gibt es ja die Einlagensicherung bis 100 000 CHF oder € auf Cash Guthaben bei vielen Banken.
In anderen Worten, das Vermögen bei IKBR sollte nicht mehr als USD 500 000betragen?
Vielen Dank schon im Voraus für Eure kompetente und professionelle Antwort.
Die Einlagesicherung von USD 500’00 bei IBKR kommt zum Tragen, wenn der Broker in finanzielle Schwierigkeiten gerät und aus diesen Gründen die Vermögenswerte (max. je 250’000 USD Bargeld und Wertschriften) der Kundschaft nicht mehr zurückzahlen kann. Da die Barmittel und Wertschriften bei IBKR ohnehin separat verwahrt werden, gehen wir davon aus, dass selbst bei einem Konkurs von IBKR auch höhere Vermögenswerte abgesichert sind.
Hallo zusammen
Das mit der Einlagesicherung habe ich noch nicht ganz begriffen. Ihr schreibt oben: “Die Einlagesicherung von USD 500’00 bei IBKR kommt zum Tragen, wenn der Broker in finanzielle Schwierigkeiten gerät und aus diesen Gründen die Vermögenswerte (max. je 250’000 USD Bargeld und Wertschriften) der Kundschaft nicht mehr zurückzahlen kann.”
Was ist dabei mit “Wertschriften” gemeint? In anderen Beiträgen habe ich mehrfach gelesen, dass ETFs, welche ich über den Broker erworben habe, Sondervermögen sind und somit nicht in die Konkursmasse im Falle eines Konkurses des Brokers fallen. Das Bargeld ist mir klar, das ist das Geld welches auf den “Barmittel”-Konten von IBKR liegt, aber was ist mit Wertschriften gemeint?
Vielen Dank für Aufklärung.
Beste Grüsse
Pascal
Hoi Pascal
Ja, wir sehen das auch so, dass ETFs Sondervermögen sind und dieses somit unabhängig der Einlagesicherung der SIPC bei einem allfälligen Konkurs des Brokers geschützt sind. Es muss sich hier also um andere Wertschriften als ETFs handeln. Im Mission Statement der SIPC ist lediglich von “Securities” ohne genauere Spezifikation die Rede.
Beste Grüsse
SFB
Hallo SFB Team
Mit grossem Interesse verschlinge ich momentan Eure äusserst hilfreichen und sehr professionelle Artikel.
Ich habe eine grössere Summe Cash in USD, welche ich in einen in USD gehandelten USD ETF investieren möchte (gestaffelt in 5-10 Tranchen). Wenn ich es richtig verstanden habe, macht es wegen den hohen Transfergebühren keinen Sinn meinen Dollar Bestand zu IBKR oder DEGIRO zu überweisen und mir bleibt nur die Möglichkeit einen ETF bei einem Schweizer Broker zu kaufen, richtig? Bei welchem Broker würdet Ihr den in der USA gehandelten VT ETF kaufen (TER 0.07)?
Hallo Petra
Merci für das Lob! Wir würden VT bei IBKR kaufen. (DEGIRO bietet diesen ETF gar nicht an. Und bei Swissquote gibt es ihn nicht zum Pauschaltarif von 9 USD.) Wende dich doch bezüglich der USD-Überweisung bzw. der damit verbundenen Gebühren an deine Hausbank. Vielleicht kann sie dir eine verlässliche Kostenangabe machen oder einen Maximalbetrag zusichern.
Beste Grüsse
SFB
Ich bin Kunde bei IBKR und bisher zufrieden.
Ich wäre froh wenn Ihr erläutern könntet wie mit IBKR ein Geldtransfer in € auf eine Deutsche Bank (z.B. DKB / DeGiro) oder US Bank abläuft.
IBKR sollte ja mehrere “länderspezifische” IBAN je nach Zielland/Zielbank haben.
Idee:
– Ich zahle in CHF auf die Schweizer IBAN
– Währungsumwandlung innerhalb IBKR
– Überweisung der € via der UK IBAN an DKB
Ich habe das mal versucht, leider hat es dann nicht die SEPA Überweisungsart genommen und ich musste bei der Zielbank “Strafgebühren” zahlen.
Wäre Toll wenn Ihr dies beleuchten könntet. Quasi ein Transferwise via IBKR 🙂
Danke, Gruss Aare
Hoi Aare
Wir haben uns mal über unsere eigenen IBKR-Accounts schlau gemacht mit folgendem Ergebnis, worauf du möglicherweise aber auch gekommen bist. Wenn du auf deiner Portfolio-Seite auf “Auszahlung” klickst, erhältst du eine Auswahl von zwei Optionen:
1) Überweisung mittels elektronischem LSV SEPA (kostenlos bei einer Zahlung pro Monat, danach 1 Euro Gebühr)
2) Banküberweisung mittels SWIFT-Network (kostenlos bei einer Zahlung pro Monat, danach 8 Euro Gebühr; zudem schreibt IBKR: “Es ist möglich, dass Ihre Bank eine Gebühr für eine eingehende Überweisung erhebt.”)
Die erste Variante erscheint uns günstiger zu sein. Falls du diese bereits erfolglos bzw. mit Gebühren seitens Zielbank getestet hast, solltest du dich mit deiner Zielbank in Verbindung setzen. Die Gebühren, welche IBKR erhebt, sind oben transparent ausgewiesen. Bei allen anderen Gebühren hat IBKR keinen Einfluss und da wird es auch wenig bringen, wenn du deren Support beübst.
Lass’ es uns doch wissen, wenn du eine Lösung für dein Problem gefunden hast. Denn Währungswechsel sind ja bei IBKR wirklich supergünstig.
Beste Grüsse
SFB
… wie ein klassischer Währungswechsel CHF/EUR erfolgreich (und günstig) zwischen CH-Bank und IBKR funktioniert, haben wir neu in Kap. 7.4 (“Tipp 2”) beschrieben. (Hast du für deinen Fall, bei welchem der Geldtransfer von IBKR auf eine ausländische Bank erfolgen sollte, zwischenzeitlich eine Lösung gefunden?)
Hallo zusammen
Vor der Frage stehe ich auch.
Kann man bei IBKR auch generell Forex-Handel machen oder nur “normal” Währung wechseln? Oder gibt es dafür einen besseren FX-Broker?
Ich bin auf der Suche von Überweisung von DE EUR-Konto -> Währung tauschen -> CH CHF-Konto oder umgekehrt oder auch USD / AUD.
WISE benutze ich für kleinere schnelle Überweisungen, aber mit höherem Betrag sind auch mehr Kosten.
Hoi Arne
Beim Wechsel CHF in EUR und Transfer zurück aufs EUR-Konto der CH-Bank hat Stefan mit IBKR schon mehrmals gute Erfahrungen gemacht (d.h. bessere Konditionen als bei Wise). Anders als in deinem Fall war jedoch nur eine Bank bzw. seine Hausbank involviert (Vgl. auch dieses Kapitel).
Liebes SFB-Team
Werden auf den Steuerauszügen von IBKR die Kursgewinne und die Dividenden separat ausgewiesen?
Wenn nein, wird die Steuerbehörde die Kursgewinne zu den Dividenden dazuzählen und man muss beides versteuern (obwohl Kursgewinne eigetlich steuerfrei sind). Ist meine Aussage korrekt?
Gruss Philippe
Lieber Philippe
Wir sind erst seit Anfang dieses Jahres Kunden von IBKR, weshalb wir noch keine Erfahrungen mit den Steuerauszügen von IBKR sammeln konnten. Doch sind wir überzeugt davon, dass kein (nicht gewerbsmässiger) Privatanleger in der Schweiz Kursgewinne versteuern muss, selbst wenn im unrealistischen Falle ein Broker Dividenden und Kursgewinne nicht separat ausweisen würde. Bei ausschüttenden ETFs werden diese ja naturgemäss separat ausgewiesen. Und bei thesaurierenden ETFs werden die Dividenden – kantonale Steuersoftware sei Dank – nach dem Eintragen deiner ETFs im Wertschriftenverzeichnis automatisch berechnet.
Beste Grüsse
SFB
Also ich bin schon länger Kunde bei Captrader / IB und hatte keine Probleme bezüglich Steuern. Jedoch habe ich auch nicht viel Dividenden bekommen. Habe einfach den Ausdruck am Treuhänder gegeben und die Steuerbehörde hat es geschluckt.
ps: hier ein Beispiel von England https://www.cross-channel-lawyers.de/aktiendepot-in-england-hande-weg-von-computershare-oder-gleich-ganz/
Man beachte bei einem Broker im Ausland gibt es im Erbfall einiges zu beachten. In England ist es offenbar zumindest mit recht viel Gebühren und Aufwand verbunden um an ein entsprechendes Erbe ranzukommen.
Wäre toll, wenn du erläutern würdest, was es denn im Erbfall bei einem ausländischen Broker zu beachten gilt. Hast du denn diesbezüglich konkrete Erfahrungen gemacht, z.B. mit Interactive Brokers UK oder worauf basiert deine Kritik?
Das ist keine Kritik, ich möchte nur darauf hinweisen dass bei einem Broker mit Sitz im Ausland im Erbfall andere Regeln gelten und es aufwendig und teuer werden kann für die Erben. Wäre übrigens sehr interessant wenn es da irgendwo einen überblick gäbe, ich habe noch keinen gefunden.
Hallo SFB
Gutes Review!
Ich bin bereits seit November bei IBKR und kann den Broker ebenfalls empfehlen.
Allerdings verstehe ich folgende Aussage nicht ganz:
“Die Gebühr für den Währungswechsel beträgt gemäss IBKR zwischen 0,08 bis 0,20 Prozent, was unseres Erachtens ein sehr fairer Deal ist.”
Ich überweise jeweils CHF und kann diese für 2 USD Gebühr (Fixpreis [!]) in Dollar umwandeln, um dann ETFs in USD zu kaufen.
Die Transaktionsgebühr beträgt danach pauschal +- 0.30 USD pro ETF.
Beste Grüsse
Lukas
Hoi Lukas
Die von dir erwähnten 2 USD dürfte die Mindestgebühr beim Fremdwährungswechsel sein. Die volumenbasierten 0,08 bis 0,20
ProzentBasispunkte kommen nach unserem Verständnis dann zum Tragen, wenn sich daraus ein Wert > 2 USD ergibt, d.h. bei grösseren Transaktionen (vgl. auch dieser IBKR-Link).Beste Grüsse
SFB
Hallo SFB
Das sind 0.2 bps (Basispunkte) was 0.002% entspricht. 🙂
Bis zu einem Volumen von 100’000 USD pro Auftrag zahlt man somit einfach die 2 USD flat. 😉
Somit ist IB ab etwa 800 USD pro Auftrag noch viel günstiger als z.B. Degiro.
Beste Grüsse
Lukas
Korrekt Lukas, danke für den Hinweis. Unglaublich tiefe, ja geradezu kaum vorhandene Wechselkursgebühren bei hohen Transaktionssummen…
Liebes SFB-Team
Herzlichen Dank für eure super Beiträge.
Ich bin momentan auch auf der Suche nach einem geeigneten Broker. Ich plane, einen ersten grösseren Betrag von ca. 200‘000 CHF in 3-4 verschiedene ETFs, wahrscheinlich in verschiedenen Domizilen und Währungen, und dann monatlich ca. 1000 CHF oder vierteljährlich 3000 sparplanmässig nachzuschiessen. Könnt ihr dazu Interactive Broker oder Degiro bzgl. Gebühren, Handling, Sicherheit, etc. eher empfehlen?
Danke für eure Rückmeldung.
Liebe Grüsse
Hoi Mike
Uns gefallen beide Anbieter. Interactive Brokers hat den Vorteil gegenüber DEGIRO, dass du Fremdwährungskonten führen kannst, womit du dir die Wechselgebühren sparst, wenn du beispielsweise Euro-Überweisungen von deinem Bankkonto tätigst. Ausserdem erachten wir die Auswertungsmöglichkeiten deines Portfolios bei IB als vielfältiger. Preislich liegen beide auf ähnlichem Niveau, je nach Anlageverhalten mag der eine oder andere – auf sehr tiefem Niveau – noch etwas günstiger sein (vgl. hierzu nochmals unsere beiden Reviews). Die Auswahl an Gratis-ETFs bei DEGIRO erachten wir als attraktiver. Letztlich hängt die Broker-Wahl auch von deinen zu investierenden ETFs ab. Die sollten ja dann auch angeboten werden:-) Falls du unentschlossen bist, kannst du IB kostenlos und unverbindlich über die Demoversion kennenlernen.
Beste Grüsse
SFB
Achtung hier bei den gratis ETFs von Degiro. Die sind alle in Euro. Bei einer Wechselgebühr von 0,25%! Bitte auch solche Kosten vergleichen, welche bei IB doch tiefer sind. Und gerade hier kann es sehr grosse Unterschiede geben je nach Anlagesummen! Finde deshalb den Hinweis auf die “gratis” ETFs eher deplaziert.
Absolut korrekt, Beat. Wir haben aber mehrfach – im Review wie auch in den Kommentaren – darauf hingewiesen, dass bei den Gratis-ETFs von DEGIRO Wechselkursgebühren anfallen, weil aktuell kein Gratis-ETF in Handelswährung CHF angeboten wird. Geldverdienen müssen/wollen halt alle Broker:-)
Hallo SFB-Team
Ich bin momentan intensiv auf der Suche nach einem geeigneten Broker für meine Investition in weltweit gestreute ETFs gemäss der Anlagestrategie von Gerd Kommer. Dabei möchte ich möglichst auf Rendite schmälernde Kosten verzichten. Jedoch bereitet mir das grosse Mühe. Gemäss diesem Artikel erscheint mir der IKBR als eine sehr gute Wahl. Jedoch bin ich in meiner Recherche auf einen weiteren Artikel gestossen, der folgende Aussage macht:
„IKBR spricht vor allem Personen mit einem (Start-)Kapital von 100.000 CHF an. So hoch liegt die (empfohlene) Mindesteinlage für Einzelkonten. Wer diese Summe anlegt, wird von einer monatlichen Umsatzgebühr freigestellt.
Für jene, die weniger Kapital ihr Eigen nennen, wird eine monatliche Gebühr in Höhe von 10 CHF berechnet. Die wiederum „entfällt“, wenn mtl. eine Provision in Höhe von 10 CHF generiert wurde. Liegt die erreichte Provision unter 10 CHF, wird sie mit der Umsatzgebühr verrechnet.“
Stimmt das? Wenn ja, dann können Schweizer Broker kostentechnisch doch gut mithalten sofern nur einmal jährlich Geld angelegt werden will oder gibt es da noch weiteres zu beachten? Sind mit Provision die Transaktionskosten gemeint?
Hoi Ramon
Nein, das trifft gemäss unserer Erfahrung nicht zu (vgl. diesen Interactive Brokers Link).
Beste Grüsse
SFB
Hallo Ramon
Der von dir gelesene Artikel ist veraltet. Diese Gebühr fällt heute nicht mehr an.ü
Gruss
Lukas
Vielen Dank für diesen ausführlichen Bericht. Ich nutze sowohl Interactive Brokers wie auch Swissquote. Mit IB handle ich hauptsächlich US Aktien und mit Swissquote eher Schweizer- und Europäische Titel. Die Tiefe Gebührenstruktur von IB ermöglicht vorallem auch einen etwas aktiveren und kurzfristigen Handel. Bei Swissquote fahre ich, aufgrund der Kosten, eher eine langfristigere Strategie. Die TWS von IB ist anfangs etwas gewöhnungsbedürftig, aber mit ein bisschen Übung ein sehr mächtiges Tool. Kann IB also definitiv auch weiter empfehlen.
Toller Blog, Respekt. Weiter so
Danke für den Beitrag. Gibt es bei IBKR auch Sparpläne?
Hoi Beat
Nein, Sparpläne im klassischen Sinn gibt es nicht. Immerhin gibt es bei IBKR die Möglichkeit, Aktien und ETFs “bruchstückweise” zu erwerben, womit kleinere, fixe Anlagebeträge möglich werden. Hier erfährst du mehr.
Beste Grüsse
SFB
Hi SFB Team
Eine Verständnisfrage zum Wertpapierkonto. Handelt es sich dabei um das Konto von dem aus Aktien ETF’s etc. gekauft werden, sprich liegt dort das “nicht investierte” Geld?
Viele Grüsse
Marc
Hoi Marc
Bei Interactive Brokers werden sie einfach “Barmittel” genannt (Vgl. Abb. 14). Von diesem “Topf” werden ETFs etc. gekauft. Die “Barmittel” können in unterschiedlichen Währungen geführt werden. Wir haben sie im Text Währungskonten genannt.
Bitte melde dich einfach nochmals, falls wir deine Anfrage missverstanden haben sollten.
Beste Grüsse
SFB
vielen Dank für Eure super Berichte & Eure Arbeit – mega!
angelehnt an den letzten Beitrag vom 20. Mai – wer ist Vertragspartner? Die “Interactive Brokers U.K. Limited” mit Sitz in UK? Ist das identisch wenn es durch meinTrade läuft, d.h. Sitz auch dann in UK (mit entsprechenden Auswirkungen bzgl. Regulierung, Einlagensicherung, Steuern etc.)?
Besten Dank!
Hoi Tom
Ja das ist korrekt. Vertragspartner für CH-Kunden ist Interactive Brokers UK, Gerichtsstand wäre in letzter Konsequenz London. Soweit sollte es jedoch in aller Regel nicht kommen. IBKR hat uns auf Anfrage versichert, dass man allfällige Streitigkeiten immer zurerst aussergerichtlich und im beidseitigen Einvernehmen lösen möchte. So bieten sie ein sogenanntes Beschwerdeticket an, wo Reklamationen & Co. eingereicht werden können. Die Einlagesicherung ist weltweit einheitlich geregelt und beträgt USD 500’000. Versteuert wird das angelegte Vermögen und die daraus resultierenden Erträge in der Schweiz. Die Stempelsteuer entfällt jedoch, da IB kein CH-Broker ist. Übrigens werden die Vertragsunterlagen bei IBKR USA gelagert und nur auf Wunsch, aber kostenfrei per Email zugestellt. (Quelle: Alle diese Informationen stammen vom IB-Support basierend auf unserer heutigen telefonischen Anfrage).
Beste Grüsse
SFB
Es gibt ja verschiedene juristische Einheiten für IB (.ie, .co.uk, .eu), wo man sich andocken kann. Was macht am meisten Sinn?
Hoi Roland
Gemäss Auskunft des telefonischen Supports von Interactive Brokers werden alle Kunden aus der Schweiz juristisch an London (.co.uk) “angedockt”. Die kostenlose Kontoeröffnung erfolgt über diesen Link.
Beste Grüsse
SFB
Vielen Dank für das weitere super Review. Ich habe auch das Review zu DEGIRO gelesen. Daher folgende Vergleichsfragen:
1. Findet Ihr mit DEGIRO oder IBKR das Handling für einen Einsteiger besser? Auf den ersten Blick scheint mir IBKR komplizierter, was sind hier Eure Erfahrungen?
2. Ich möchte 200 – 1000 pro Monat in rein Welt-ETF investieren z.B. iShares MSCI World und Emerging Markets und vielleicht noch ein Immobilien ETF wie Ihr es beschrieben habt. Was würdet Ihr in diesem Fall empfehlen – DEGIRO oder IBKR, wer hat hier die effektiv tieferen Kosten?
3. Steuerauszüge erhält man bei IBKR auch wie bei DEGIRO oder?
4. Gibt es für uns Schweizer noch irgendwelche Aspekte die beachtet werden müssen, da IBKR eine US-Unternehmung ist?
Viele Grüsse
Hoi Nico
Merci für dein positives Feedback. Zu deinen Fragen:
1. Beide Anbieter haben bezüglich Handling ihre Eigenheiten. Doch nach kurzer “Einarbeitungszeit” fühlen wir uns mit beiden Plattformen gut vertraut. Interactive Brokers hat unseres Erachtens aber klare Vorteile bei der Visualisierung und Auswertung des eigenen Portfolios.
2. Beide Anbieter sind im Vergleich zu CH-Brokern sehr, sehr günstig. Preislich fährst du mit den drei von dir angegebenen ETFs (für den Immo-ETF haben wir mal den iShares Property Global genommen), in welche du monatlich investieren möchtest, wohl aber mit DEGIRO günstiger. Denn diese drei Produkte stehen auf der Liste der Gratis-ETFs von DEGIRO (jedoch nur am Börsenplatz Amsterdam). Das heisst, du zahlst bei jeder Transaktion lediglich die Wechselkursgebühren von 0,25%, nicht jedoch die Courtagen. Ansonsten schau’ bitte unsere Preisbeispiele in den beiden Reviews an.
3. Ja.
4. Ob Gebührenkatalog oder (teilweise überflüssige) Warnhinweise bei Trades, alles fällt bei IBKR etwas detaillierter als bei anderen Brokern aus. Dies hat sicherlich auch mit der US-amerikanischer Herkunft dieses Anbieters zu tun. Doch gemäss unseren Verträgen ist beispielsweise der Gerichtsstand nicht USA sondern England (Schweiz wäre natürlich besser, aber immerhin nicht USA:-).
Beste Grüsse
SFB
Wichtig zu Wissen für Leute die auch mal an eine GV gehen wollen:
Man kann sich bei DEGIRO leider nicht ins Namensregister eintragen lassen, da man nur wirtschaftlich Berechtigter, nicht aber hundertprozentiger Eigentümer der Aktie ist.
Original-Antwort Aussage vom Degiro-Support:
“Sie können sich bei DEGIRO leider nicht ins Namensregister eintragen lassen, da Sie bei uns nur wirtschaftlich Berechtigter, nicht aber hundertprozentiger Eigentümer der Aktie sind.
Bei DEGIRO werden die Wertpapiere aller Kunden von der organisatorisch gänzlich von DEGIRO getrennten Entität, der „Stichting DEGIRO“ (einer Stiftung), in einem Wertpapierpool gehalten.
Daher ist DEGIRO der letztendliche Eigentümer der Wertpapiere. Kunden hingegen sind die wirtschaftlich Berechtigten Ihrer Wertpapiere. Ein wirtschaftlich Berechtigter ist derjenige, für dessen Rechnung das Konto geführt wird. Diese Zurechnungsvorschrift folgt dem Grundsatz der wirtschaftlichen Betrachtungsweise, der bei einer Sachverhaltsbeurteilung nur auf das ökonomische Ergebnis abstellt.”
Danke für die wie immer guten informativen Berichte. Werde ich mir anschauen.
Langsam aber stetig bewegt es sich in die richtige Richtung des möglichst einfachen und kostenlosen Zugang an allen Börse ohne Depot/ Verwahrgebühren und mit Fraktionaltrading.
Für den einfachen Durchschnitt ETF Anleger oder Pensionär eignen sich sowohl Degiro wie Interactive Broker, wer nur im Euro Raum unterwegs ist kann noch Finanznet Zero in Betracht ziehen.
Jedoch ist bei allen drei zu bedenken, dass das Angebot selektive und eingeschränkt ist und nur die von diesen gehandelte Wertpapiere eingeliefert werden können.
Wer also z.B. auf Schweizer BVG Fonds hockt kann diese dann nicht transferieren.